Ранее мы сообщали США: Процентные ставки по ГКО выросли на 50%-80%, ипотечные ставки на 20%, после чего предсказуемо ожидался обвал ипотеки. И он последовал!
Текущий уровень запросов на ипотеку находится на том же уровне как в зловещем октябре 2008, т.е. даже не перед, а после финансового обвала. Аналогичная картина с запросами на рефинансирование ипотеки, что чревато уже мощным обвалом потребления.
Ждем новостей по повышению ставки ФРС :-). Уж коли "восстанавливать" экономику США, так восстанавливать до лохмотьев!
Комментарии
"Traditional Refinance Candidate" не может оказаться "не за полный месяц"? А то вдруг, а мы понадеемся :)
вот из отчета - основной драйвер рост ставок.
- Mortgage rates have jumped 49 BPS in the 3 weeks following the election, cutting the population of refinanceable borrowers from 8.3 million immediately prior to the election to a total of just 4 million, matching a 24-month low set back in July 2015
- Though there are still 2M borrowers who could save $200+/month by refinancing and a cumulative $1B/month in potential savings, this is less than half of the $2.1B/ month available just four weeks ago
- The last time the refinanceable population was this small, refi volumes were 37 percent below Q3 2016 levels
алекс , мы академиев не кончали, транслейт пожалуйста, хотелось бы в общих чертах понять о чём вещает посол
Так я уже сказал. Основной фактор именно рост ставок, если его не развернуть (а тем более если ФРС его ускорит, подняв свою базовую), процесс не остановится.
Алекс, ну и что? Весь 2014 Запросы на ипотеку были ниже. В чём сенсация?
Вопрос от чайника. Скажите, а рост ставок-это только для новых кредитов или для уже взятых тоже?Вообще, поднятие ставки ФРС означает автоматическое поднятие всего и вся?
Там много кредитов с плавающей ставкой (в 2006 было больше 90%). Тут камрад из Австралии рассказывал, что выплаты разом подскакивают на 600 местных олешек. Ну и собственно, ставка ФРС -- это почем ихний центробанк кредитует банки. А уж те поднимают выплаты по своим кредитам
Внимание! Очередной лжец детектед! В США большая часть ипотечных кредитов выдана под FRM, а по всем оставшимся ARM ипотечным кредитам ставка в среднем ниже на 1% годовых.
И такие брехуны у тебя, alexsword, считаются за нормальных людей.
ИСТОЧНИК, А НЕ СЛУХИ ОТ ФИНСКО-АВСТРАЛИЙСКОЙ КОЛБАСЫ
В чем конкретно соврал Олдер? Уточните, в какой именно фразе ложь. Заодно - почему вы хамите?
если про 90% arm mortgages в 2006-м, то это английская википедия так говорит
Например, вот эта фраза: "Там много кредитов с плавающей ставкой (в 2006 было больше 90%). "
И по вашей ссылке: The percentage of lower-quality subprime mortgagesoriginated during a given year rose from the historical 8% or lower range to approximately 20% from 2004 to 2006, with much higher ratios in some parts of the U.S. A high percentage of these subprime mortgages, over 80% in 2006 for example, were adjustable-rate mortgages.
Нетрудно догадаться, что если 20% ипотеки приходится на нестандартные ипотечные кредиты, то 80% от 20% это 16%. Где 16% (да еще в 2006 году), а где 90%, разница, наверное, есть? Кстати, по вашей же ссылке доля нестандартных ипотечных кредитов упало до 1,7% уже в 2008.
А вот по данным того исследования, на которое я сослался, видно, что доля ипотеки не с фиксированной ставкой с первым платежом, приходящимся на 2003-2008 гг действительно равнялась 15,8%, но тот же показатель за 2009-2014 гг обрушился до 5,3%. Т.е. реальное количество ипотечных сделок не с фиксированными ставками совершено точно меньше 20%, наверняка меньше 15%, и скорее близко 6-7%.
Так что обтекай, наглый брехливый клоун.
Наглый брехливый клоун здесь только вы.
По моей ссылке, дословно: Approximately 90% of subprime mortgages issued in 2006 were adjustable-rate mortgages.
Так что обтекайте сами и прекратите оскорблять АШевцев. Или вы украинец? обычно они демонстрируют такой уровень полемики
Упоротая хохляцкая лживая тварь! Subprime mortgages - это нестандартная ипотека, доля которой в 2008 году составляла 1,7% от общей ипотеки!
> Упоротая хохляцкая лживая тварь!
Ты зачем людям хамишь? На недельку покинь комменты к моим записям за это.
По сути вопроса, мы уже давали справку:
Во-первых, понятно, что сложнее будет перезанимать, чтобы погасить новыми займами ранее набранные кредиты.
Во-вторых, во многие уже выданные кредиты была заложена привязка к LIBOR - процент автоматически вырастет сразу. Какова доля таких кредитов?
По оценкам Goldman Sachs 20% всей уже имеющейся ипотеки в США была привязана к LIBOR (ARM-ипотека). Часто схема используется и в образовательных кредитах. Совокупно долг граждан США, привязанный к LIBOR, оценивается в 15-20%. У корпоративного кредитования доля повыше - 20%-25%.
Таким образом, совокупный долг граждан и корпораций США, завязанный на LIBOR, составляет примерно $6 трюликов резаной - детальная декомпозиция по полным долгам секторов дана на третьей картинке.
Соответственно, рост ставки в последние недели означает "всего лишь", что корпорации и граждане США должны будут заплатить по процентам в следующем году на скромные $60 ярдов больше. Это сразу.
Сумма возрастет в разы, если добавить к них тех, кто будет рефинансировать кредиты.
https://aftershock.news/?q=node/425393
Чего орать-то? Если считаешь, что я не прав – поправь. Это же комментарии. Я сказал, ты высказался, Алекс резюмировал. Каждый что-то для себя вынес. Тем более, тема достаточно сложная.
Полный Оруэлл:" в России экономика прорвана в клочья, в США- восстанавливается".
Вобшем , понятно, что реальности параллельные, не понятно- расходятся они или наоборот, сходятся. И что будет в точке " схождения" .... Все события этого года говорят , что термин " перегрузка" был на той кнопке написан вполне осознанно..
ФРС подняла ставку до 0,5-0,75 вопреки ожиданиям многих блогеров-аналитиков.
Да, все правильно, местный клоун mamomot знатно обделался, но будет и дальше распространять свои безграмотные пасквили не рефлексируя.
Кстати, готов подтвердить из первоисточника - все знакомые (частные лица, американцы во многих поколениях) имеют кредиты с фиксированной ставкой, как на недвижимость, так и на автомобили, у кого они в кредит. Изменение ставки ФРС влияет на доступность денег для бизнеса, в первую очередь, и во-вторую - для внешних заемщиков, типа пресловутых Греции и Украины с Россией.
1. ваше "подтверждение" от откровенного русофоба - это сильно, да)
2. при чем тут Россия? Мы не покупаем ваши ГКО в первичке, да и во вторичке уже не шибко
3. Заемщики и нищеброды тут вообщет США, это вы же в долг берете
Повышение ставки немедленно касается:
- порядка 20% уже выданных ипотек в США (где плавающая ставка)
- ВСЕХ новых ипотек
- ВСЕХ попыток рефинансирования уже выданных ипотек
Аналогично для бизнеса.
Про бизнес я уже упоминал, совершенно согласен с влиянием, однако, про ипотеку - готов предположить, опираясь на факты и личный опыт, что при получении НОВОГО кредита изменение ставки ФРС на 0,5% пункта влияет на размер выплат гораздо меньше, чем личные квалификационные данные заемщика. Аналогично и про ARM займы.
Про рефинансирование - пример, если кто-то платит ипотеку из расчета 7% на 30 лет (условно взятую в 2007 ), то рефинасирование под 3,2% безусловно выгоднее чем 7%, хотя менее интересно, чем 3,0%. В тоже время, разница в конечных ежемесячных выплатах при средней цене дома по стране в 200 тысяч и стандартном кредитном продукте на 30 лет - мизерны, и укладываются в стоимость ОДНОГО ужина в ресторане на двоих.
Кстати, расскажите, какая ставка по ипотеке в России? Какой самый популярный кредитный продукт? И, самое главное, какой процент россиян купил свою личную недвижимость, а не получил "халяву" от государства?
Надеюсь, я не открыл факт, что земля -круглая :)
Могу себе представить халупу в штатах средняя цена которой 200 тыс. вечно мертвых енотов! Это убожество наверное что-то вроде бытовки для строителей у нас? За хороший дом таких денег один проект стоить будет. Без работ и материалов.
А давай лучше поговорим о проценте собственников жилья, НЕ платящих ипотеку в штатах и России? Или из за своего низкого образовательного уровня люди в США разучились что-либо приобретать в собственность без пожизненного долга? Чем на самом деле ещё каких то 30 лет назад так сильно гордились и пытались всех поучать.
А как же знаменитая "Американская мечта"? Свой бизнес, своя жена, свои дети и всё это в СВОЁМ доме!
Явно нашествие наших бывших соотечественников не пошло на пользу бедной америке. Так же, как и прочих латиносов, мексов и китайцев.
Не тот уже иммигрант пошёл, совсем не тот!
Теперь он вынужден доказывать, что цель его жизни, что бы экономить "один ужин в ресторане на двоих"? И это то - ради чего он предал могилы своих предков и отказавшись от родины, семьи и друзей поехал "за лёгким долларом"?
Ну, пусть (sic!), что тут ещё сказать...
> про ипотеку - готов предположить, опираясь на факты и личный опыт, что при получении НОВОГО кредита изменение ставки ФРС на 0,5% пункта влияет на размер выплат гораздо меньше
Можешь сочинять что хочешь - а можешь посмотреть на первый график в статье.
клоун здесь только вы
Боюсь, что многоуважаемый Alex-меч упускает некоторые детали. В частности, изменение ставки ФРС и кол-во запросов на рефинансирование безусловно связаны. Только уменьшение запросов на рефинансирование означает то, что для конкретного обладателя ипотеки данная процедура не имеет практического смысла, т.е не приносит выгод. В то же время, не наносит ущерба отказ от нее (процедуры).
P.S. в нашей "деревне" время экспозиции недвижимости последние полгода меньше, чем в Москве, которая столица России. ТоварищЪ из риэлторского бизнеса в Мск поделился. Впрочем, большинству это ничего не скажет ;)
Как это Вам удалось так ловко связать воедино совершенно не связанные между собой выводы вот тут:
Никакой ни логической, ни фактической связи одного и другого просто нет! Напротив.
Отсутствие возможности рефинансироваться на более выгодных условиях и есть "нанесённый ущерб" в финансовом плане.
Все долгосрочные стратегии и надежды на рост рынка недвиги рушатся. Профит то с чего собирать будете?
P.S. Тщательнее надо, тщательнее!
время экспозиции только показывает, что больше вам уже бежать некуда
Для тех, кто не владеет темами продажи недвижимости, постараюсь объяснить- короткое время экспозиции означает, что недвижимость быстро продается.
Не совсем, рефинансирование в условиях роста цен на недвигу, означает еще один механизм поддержки потребления.
И он накрылся.
Алекс, более 10- ти лет на форексе работаю ( не играю, а работаю ) на основе только тех. анализа. Ничего страшного пока у них нет. Как овчик сказал бы - это сезонное. Я скажу - закономерные колебания. Посмотрите 2012 - 2014, было и хуже. Брать только 2008 - не корректно для анализа. Я не экономист, у меня другие методы оценки графиков, которые пока не подводили.
Для "тупого американца" прошу объяснить, каким образом рефинансирование недвижимости УЖЕ находящейся в собственности может "поддержать потребление"?
Или уважаемый Alex-меч подразумевает потребление в ретэйле как жратву/шмотки? :)
Это же элементарно, Ватсон!
Рефинансирование что даёт? Правильно! Высвобождает ваши средства, которые теперь можно прожрать в другом месте. А раз вы их прожираете - растёт потребление. Профит!
Вам это овчик бы объяснил бы за две минуты, жаль мы его давно не видели.
У тебя, к примеру, половина ипотеки уже выплачена. На недвиге раздувается пузырь, и твой дом на бумаге больше на 30%, чем когда ты брал ипотеку.
Приходит другой банк и говорит - рефинансируй у меня, под залог этой же недвиги и с учетом уже выплаченной части, я тебе доплачу!
Ты берешь, получаешь налик, покупаешь машину. К вопросу о связи рефинансирования и потребления.
Не жизнь, а сказка, верно?
Вот только когда пузырь лопается, и цены на недвигу рухнут, выяснится, что банку ты должен больше чем стоит такой же новый дом. В 2008 америкосы это уже проходили.
К счастью, ситуация с пузырем в 2008 заставила банки иначе взглянуть на кредитование, и сейчас подобный сценарий практически невозможен. Как и получить "налик" в процессе рефинансирования в принципе - это элементарное непонимание процесса рефинансирования в США. Соответственно, как и рассуждения о профите в виде крупных покупок.
Суть рефинсирования это оно и есть, и это не я ною, что оно вдруг резко сократилось, а американские банки.
Мне очень жаль, но автор публикации не очень хорошо разбирается в базовых экономических понятиях, и в том, как они работают в данной конкретной стране. Впрочем, из России последние лет 100 хоронят Америку :) Результат очевиден - россияне предпочитают покидать Россию (по данным Росстата https://www.gazeta.ru/business/2014/10/30/6282685.shtml), их, в свою очередь, замещают таджики с узбеками.
Т.е. раньше имела смысл (и такой, что приходилось седалище отрывать от дивана и переоформляться), а сейчас нет смысла и в этом радость? Овец, ты навыки мышления растерял что ли за время отсутствия? Когда чего то нет (в т.ч. и смысла) - это всегда хуже, когда все есть.
Ну и если меряться знаниями всяких интересных слов, то в ответ на "экспозицию" я бы сказал "инерция". А что, тоже латынь.
Чё сказать - то хотел? А то растёкся мыслью по древу...
Дорогой Шилин,
Я не понимаю, о какой овце идет речь, но понятие рефинансирования любого кредита подразумевает наличие целесообразности. Т.е., если мне нужно прилагать усилия с незначительным результатом- я не буду их прикладывать.
Кстати, в каждой области деятельности есть устойчивые понятия, у автомехаников они свои, у программистов- другие. Вы правы, подавляющее большинство читателей ресурса Aftershock имеет слабый кругозор.
Они пока только крышку сняли. Дно видно, но они до него ещё не добрались.
Когда я читаю подобные заметки, я всегда вспоминаю свои личные впечатления во время поездок в западной Европе в 2008/2009, в разгар кризиса. Тогда все русскоязычные СМИ кричали о "крахе Запада", в реальности я видел массу объявлений о вакансиях и визуально все вокруг не говорило кризисе.
Про кризис в США сейчас не говорит только ленивый, визуально я наблюдаю инвестиции в ПРОМЫШЛЕННОСТЬ, активное строительство в нашей части штата, и кучу открытых вакансий. Доходит до смешного - в нашем региональном отделении компании (ИТ) одна из технических вакансий оставалась открытой МЕСЯЦ!!! Это очень долго для позиции с неплохой по местным меркам зарплатой и хорошим социальным пакетом.
Впрочем, продолжайте кричать - довольно много народа из московского Яндекса работает в паре ИТ компаний нашей "деревни", как и бывших российских инженеров в нашей "местечковой" промышленности. Ах, да, забыл - в Америке только ничем не обеспеченные "фантики" печатают :)
Что насчет десятков миллионов америкосов выгнанных из домов?
Что насчет Европы, где безработица молодежи как дико выросла в суперкризис, так и не исчезла?
У тебя из окна офиса их не видно, а стало быть проблемы нет?
Я не могу развернуто ответить сейчас, замечу только, что "безработица" молодежи в Европе в первую очередь обусловлена отсутствием прямой необходимости работать. Это что-то сродни "талонам на питание" в США, и существованием семей, в которых уже 3е поколение не работает в принципе. И не потому, что нет работы.
Alex-меч, у меня более широкий спектр ответственности, я не только сижу за клавиатурой как ты :)
> "безработица" молодежи в Европе в первую очередь обусловлена отсутствием прямой необходимости работать
34.4% домохозяйств Греции имеют годовой доход ниже 10K евро, а 52% назвали пенсию основным источником дохода
И я не пойму, лживое дерьмо (кстати, неплохая подпись для тебя), это ведь не я к тебе пришел набрасывать, а ты сюда, И вдруг "не могу ответить". Не можешь так катись, бугыгы.
Я не перестаю удивляться, почему жители бывшего СССР, в массе своей, когда им нечего аргументированно сказать, переходят на личные оскорбления?
Особенно доставляет, что АДМИНИСТРАЦИЯ ресурса ставит оскорбительные подписи участникам. Видимо, трезвые комментарии разрушают благостную картину мира "почитателей".
Я уже сделал скриншоты.