Очередная беседа  Бена Нортона с Майклом Хадсоном в моем пересказе сути озвученной темы К сожалению, из-за значительной потери зрения не могу сделать переводы некоторых диаграмм. Если кто-то сможет помочь мне это сделать, буду весьма признателен. Эту публикацию можно вполне включить в задуманный мной цикл, начатый  в статье https://aftershock.news/?q=node/1532719

Доктор Майкл хадсон, к большому сожалению находится на излечении в госпитале, думаю, читатели его статей присоединятся к моему по желанию его скорейшего выздоровления.

Глобальный захват жилого фонда (рента)

Арендодатели захватывают во многих странах общество. Для многих обычных трудящихся людей покупка дома стала невозможной. А стоимость аренды жилья стала непомерно высокой.

Эта проблема особенно остро стоит в Соединённых Штатах. Но она актуальна не только для США, но и для многих других стран мира, особенно для западных стран Северной Америки и Европы, экономика которых стала финансовой.

Например, в Соединённых Штатах крупнейшим арендодателем является не частное лицо, а крупная инвестиционная компания с Уолл-стрит — фонд прямых инвестиций Blackstone.

По состоянию на 2023 год Blackstone владела более чем 300 000 единиц арендного жилья в США. С тех пор их количество только увеличилось.

Blackstone и другие инвестиционные фонды с Уолл-стрит скупают жилую недвижимость. Затем они повышают арендную плату, что приводит к росту числа бездомных, поскольку многих людей выселяют из их домов.

Кстати, генеральный директор Blackstone, миллиардер Стивен Шварцман, который является самым высокооплачиваемым генеральным директором на Уолл-стрит, был одним из главных спонсоров президентской кампании Дональда Трампа в 2024 году.

Теперь, когда Трамп вернулся на пост президента США, миллиардер Стивен Шварцман и компания Blackstone получили значительное влияние на формирование политики Трампа.

Конечно, Трамп значительно снизил налоги для богатых, что пошло на пользу таким миллиардерам, как Стивен Шварцман, который помогал финансировать его предвыборную кампанию.

Доля снижения налогов в результате принятия закона в палате представителей 2026 (в процентах по группам доходов домовладельцев)

69% налоговых льгот, предусмотренных «Большим прекрасным законопроектом» Трампа, достанутся 20% самых богатых американцев. Лишь 6% достанутся 40% самых бедных.

Правительство США проводит множество других политических акций, которые выгодны корпоративным арендодателям с Уолл-стрит, скупающим дома по всей стране.

В 2022 году издание Business Insider сообщило, что в третьем квартале 2022 года американские институциональные инвесторы купили 25% домов на одну семью.

Перепродажа дома означает, что инвестор покупает дом — обычно старый, полуразрушенный — и затем, возможно, вкладывает несколько тысяч долларов в его ремонт. Затем он продаёт дом и получает огромную прибыль в десятки или даже сотни тысяч долларов.

Этим занимаются не только частные инвесторы. Всё чаще это делают институциональные инвесторы, многие из которых работают на Уолл-стрит.

По данным Business Insider, в третьем квартале 2022 года в США инвесторы стали покупателями 44 % домов на одну семью . И эта проблема только усугубляется.

Телеканал CNBC сообщил, что финансовые компании с Уолл-стрит купили сотни тысяч домов на одну семью после Великой рецессии, которую сама же Уолл-стрит и спровоцировала в 2008 и 2009 годах.

Этот кризис также привёл к тому, что миллионы американцев лишились своего жилья. Таким образом, Уолл-стрит несёт ответственность за многие из этих проблем.

По данным CNBC, «к 2030 году институциональные инвесторы могут контролировать 40 % сдаваемых в аренду домов на одну семью в США».

Это новые феодалы. Это корпоративные арендодатели, которые скупают дома в США.

Правительство США сыграло свою роль в поддержке этих фондов прямых инвестиций и других компаний с Уолл-стрит, которые скупают все эти дома, — этих арендодателей с Уолл-стрит.

Телеканал CNBC отметил, что «индустрия аренды жилья на одну семью начала развиваться при поддержке государства после финансового кризиса 2008 года», который, опять же, был спровоцирован Уолл-стрит.

В средствах массовой информации отмечается бум скупки порой целыми кварталами односемейных домов во всех регионах США различными инвестиционными компаниями с Уолл-стрит. Причем эти компании сразу после покупки значительно повышают арендную плату.

Инвесторы в основном ориентируются на районы со средним уровнем дохода и районы проживания рабочего класса, особенно с большим количеством чернокожего и латиноамериканского населения.

Таким образом, мы всё чаще видим, что американцы, в частности чернокожие и латиноамериканцы из рабочего класса, не могут позволить себе купить дом, потому что дома скупают арендодатели, инвесторы, в том числе корпоративные арендодатели с Уолл-стрит, и им приходится платить всё более высокую арендную плату.

Это одна из основных причин стремительного роста числа бездомных в США.

Только в 2024 году официальное число зарегистрированных бездомных увеличилось на 18 % за один год. И это, скорее всего, консервативная оценка, потому что многие бездомные не обращаются в приюты и не регистрируются в системе.

Эта проблема характерна не только для Соединённых Штатов. Это происходит в странах по всему миру, особенно в странах с развитой финансовой экономикой (включая Россию)

Хорошим примером этого является Испания. The New York Times опубликовала ещё один очень интересный отчёт о том, как в Мадриде американские инвестиционные компании с Уолл-стрит также скупают дома по другую сторону океана, в Европе.

Фонд прямых инвестиций Blackstone является крупнейшим арендодателем в США и владеет более чем 300 000 единиц арендного жилья.

Что ж, Blackstone также стала вторым по величине владельцем всех домов в Испании. Кроме того, Blackstone — крупнейший частный владелец жилой недвижимости в Мадриде, столице Испании.

Компания Blackstone владеет 13 000 единиц жилья только в Мадриде и почти 20 000 единиц арендного жилья по всей Испании.

Газета The New York Times сообщила, что «по всей Испании около 185 000 объектов недвижимости, сдаваемых в аренду, в настоящее время принадлежат крупным корпорациям, половина из которых — американские фирмы», в основном с Уолл-стрит.

И, о чудо, по мере того как эти корпоративные арендодатели скупают дома, цены на аренду выросли на 57 % с 2015 года, то есть за десять лет, а цены на жильё в Испании выросли на 47 %.

Таким образом, мы видим, что арендодатели захватывают власть в обществе, особенно на Западе.

Капитализм превратился из промышленного в финансовый, особенно в эпоху неолиберализма, после прихода к власти фундаменталистов «свободного рынка», таких как Рональд Рейган в США и Маргарет Тэтчер в Великобритании в 1980-х годах.

Они говорят о так называемом «свободном рынке», но, как отмечает Майкл Хадсон, когда они говорят о свободном рынке, они имеют в виду свободу корпоративных арендодателей и Уолл-стрит скупать все существующие активы, а также свободу монополистов монополизировать целые отрасли и получать монопольную прибыль.

Это вторая часть дискуссии с Майклом Хадсоном, основанная на его статье под названием «Как мировое большинство может освободиться от финансового колониализма США».

Основные моменты происходящего

Арендная плата — это то, что, по словам Джона Стюарта Милля, арендодатели зарабатывают во сне. Они зарабатывают без труда. Они не играют продуктивной роли.

…

Когда современные экономисты говорят о «свободном рынке», они имеют в виду не то, о чём говорили Адам Смит, Джон Стюарт Милль и другие. Они имели в виду рынок, свободный от экономической ренты, свободный от класса землевладельцев, взимающих ренту, которая должна выплачиваться из бюджета работников.

…

Одна из проблем стран Глобального Юга и Глобального большинства заключается в том, что они отправляют своих самых перспективных студентов в Соединённые Штаты для получения экономического образования. А в экономической программе, которая преподаётся сегодня, ничего не говорится о свободном рынке или реформах свободного рынка, которые освобождают экономику от экономической ренты.

В США и Европе произошла контрреволюция против промышленно-капиталистических реформ. Рантье дали отпор.

…

Что сделал Китай такого, чего не сделали другие страны, западные страны, так это завершил промышленную капиталистическую революцию, сохранив банки и денежную эмиссию в государственной собственности.

Таким образом, в Китае деньги создаёт Народный банк Китая, который определяет, кто получит кредит и на каких условиях.

Это то о чем я настаиваю в статье https://aftershock.news/?q=node/1532719

На Западе всё иначе. На Западе именно коммерческие банки решают, кто получит деньги и кому будет выдан кредит.

Их волнует только получение максимально быстрой прибыли. А максимально быстрая прибыль возможна, если дать денег корпоративному рейдеру, чтобы он захватил корпорацию, по сути, разделил её на части, продал недвижимость и сдал её в аренду, используя цену продажи в качестве специальных дивидендов.

Корпорации будут брать кредиты даже для того, чтобы купить собственные акции. Они будут брать кредиты по низким ставкам в рамках программы количественного смягчения и покупать акции, доходность которых выше.

Западные банки занимаются непродуктивным кредитованием, а Китай делает упор на продуктивное кредитование.

Колониализация слабых стран

У Глобального большинства, и особенно у Глобального Юга, есть тенденция идти на компромисс и не признавать тот факт, что за последние 200 лет, со времён промышленной революции, динамика развития индустриальных стран — Великобритании, Франции, Германии и США — была революционной.

Они избавились от пережитков феодализма. Они избавились от класса рантье. Они определили свободный рынок как рынок, свободный от экономической ренты, земельной ренты, монопольной ренты. Они хотели реформировать финансовую систему. И они сделали многое из этого.

Начиная с начала XIX века в своих зарубежных инвестициях они стремились к тому, чтобы другие страны снабжали индустриальные страны сырьём и, по сути, позволяли  им, использовать положительное сальдо для получения денег, которые они могли бы одалживать производителям сырья и инвестировать в их землю, природные ресурсы и общественную инфраструктуру.

Мир был разделён на два типа экономики: реформистскую, индустриально-капиталистическую экономику и экономику рантье, в основном принадлежащую иностранцам, поскольку рантье были иностранцами, во всём остальном мире, который не мог защитить себя.

Эти страны так и не смогли преодолеть последствия иностранного колониализма и финансового империализма, если можно так выразиться. И перед ними стоит та же проблема, что и перед Великобританией и Европой: как промышленным капиталистам минимизировать себестоимость производства, избавившись от всех надбавок рантье? По сути, за счёт того, что правительство берёт на себя многие расходы экономики, освобождая её от монополий; за счёт прогрессивного налогообложения доходов, особенно доходов от сырья и земли.

Со странами Глобального Юга дело обстоит с точностью до наоборот. Их сырьём владеют иностранцы. По сути, иностранцы могут использовать долговое финансирование, чтобы сказать: «Мы воспользуемся услугами Международного валютного фонда, Всемирного банка и США, чтобы одолжить вам денег, чтобы вы могли позволить себе финансировать торговый дефицит, возникающий из-за того, что вы не занимаетесь индустриализацией».

Но это кредитование осуществлялось на условиях, которые позволили скупить их промышленность, приватизировать государственное имущество, приватизировать  естественные монополии и взимать монополистическую ренту вместо того, чтобы предоставлять государственные услуги в сфере здравоохранения, образования, связи, транспорта по субсидированным тарифам, развивать конкурентоспособную промышленную экономику.

До тех пор, пока Глобальное большинство и особенно страны Глобального Юга не перестроят свою экономику так же радикально, как это сделала Европа, они не смогут избавиться от существующей специализации мировой рабочей силы, инвестиций и экономической зависимости.

Вот в чём на самом деле суть. Что нужно сделать с точки зрения внутренней политики, чтобы страны были суверенными и по-настоящему независимыми, а не тратили все свои налоговые поступления и не реорганизовали свою экономику только для того, чтобы выплатить долги в иностранной валюте и позволить иностранным инвесторам выводить из своих стран всю земельную ренту, ренту за природные ресурсы и монопольную ренту в пользу промышленно развитых стран-кредиторов.

Классическая экономика и современность

О китайской экономике

Майкл стал работать профессором экономики в Пекинском университете, в Школе марксистских исследований, он был неплохо знаком с их учением.

Его пригласили на первую международную марксистскую конференцию, и он сказал, что для понимания марксизма нужно прочитать второй и третий тома «Капитала», а также теории прибавочной стоимости. Это не очень хорошо восприняли, потому что я сосредоточился на экономической ренте.

Он говорил, что мы наблюдаем рост цен на жильё в сфере недвижимости. Проблема заключается в отношениях между центральным правительством Китая и местными властями. Часть их философии «пусть расцветают сто цветов» заключается в том, что они позволяют каждой деревне и городу развивать собственную организацию и смотрят, что из этого получается лучше всего.

Что ж, общим знаменателем для китайских муниципалитетов является то, что они финансируют свои государственные расходы за счёт продажи или сдачи в аренду земли застройщикам. Застройщики покупают эту землю и возводят на ней жильё. Со временем это жильё продаётся по растущим ценам.

Этот рост цен на жильё или коммерческую недвижимость на самом деле означает повышение арендной платы. Именно это повышение цен имел в виду Джон Стюарт Милль, когда говорил, что арендодатели получают прибыль во сне. Он имел в виду, что арендодатели получают то, что сегодня называется приростом капитала, а на самом деле — приростом арендной платы, во сне.

Китай не уделил особого внимания проблеме арендной платы, которая лежит в основе проблем с государственными и местными финансами, что привело к краху рынка недвижимости из-за чрезмерного строительства.

На вторую марксистскую конференцию приехал Дэвид Харви. Я выступил с одним из специальных докладов на первой конференции. На второй конференции с основным докладом выступил Дэвид Харви, потому что его книги очень хорошо продавались в Китае.

И Харви сказал, что вам нужно сделать то же, что говорит Майкл Хадсон: прочитать второй и третий тома «Капитала», чтобы получить полное представление о марксизме.

Адам Смит и классическая экономическая теория — это единая развивающаяся система, которая объясняет, почему Европа развивалась, а остальной мир — нет, за исключением Соединённых Штатов, которые были ещё одной протекционистской индустриальной страной и в результате стали страной-кредитором.

Что ж, Дэвид Харви получил не больше положительных отзывов, чем я. В Китае не спешат изучать второй и третий тома «Капитала», как и в Соединённых Штатах, где классическая экономика не обсуждается, а если и обсуждается, то очень редко.

Можно сказать, что Китай  заново изобрел велосипед, руководствуясь внутренней логикой экономического развития.

Китай перенял политику Великобритании, Франции, Германии и США, а также сам промышленный капитализм.

Прежде всего, это было достигнуто за счёт предотвращения монополий и банковского сектора, который стал таким же, как в Америке, — матерью трестов, создающей монополии, финансирующей их и лоббирующей их создание. Именно это происходит в Соединённых Штатах при режиме Дональда Трампа.

За последние полгода Трамп отменил почти все положения американского антимонопольного законодательства.

Что ж, Китай практически полностью ограничил доходы рантье, экономическую ренту, за исключением земельной ренты. Именно поэтому в Китае появилось так много владельцев недвижимости, которые покупают её, чтобы сдавать в аренду.

Именно поэтому председатель Си Цзиньпин сказал, что жильё должно быть местом для жизни, а не инвестиционным инструментом.

Поскольку земля является объектом инвестирования, именно из-за земельной ренты не формируется налоговая база.

Что ж, Китай скажет: «Нам действительно не нужна налоговая база, потому что мы можем сами создавать источники дохода». Нам не нужно брать кредиты у финансового класса, потому что во время революции 1945–1949 годов мы избавились от класса землевладельцев; мы избавились от финансового класса.

Поэтому правительству приходилось просто выживать, создавая собственные деньги, как, например, США создавали гринбеки во время Гражданской войны или как американские колонии создавали собственную валюту.

Это универсально. Китай просто пошёл по логичному пути наименьшего сопротивления, не встретив сопротивления со стороны рантье, которые говорили: «Нет-нет, проще всего зарабатывать на экономической ренте, а не на индустриализации или инвестициях».

Это действительно было преимуществом Китая. Но это не соответствовало главному тезису Адама Смита об аренде земли.

Они вновь упоминают в развернутом виде фразу фразу политического экономиста XIX века Джона Стюарта Милля, который сказал:

«Землевладельцы богатеют во сне, не работая, не рискуя и не экономя. Прирост стоимости земли, возникающий в результате усилий всего сообщества, должен принадлежать сообществу, а не отдельному лицу, которое может владеть ею».

Теперь, когда вы видите цитату целиком, становится ясно, что он имеет в виду, что эти землевладельцы не должны получать доход от аренды, который они извлекают, просто владея землёй и монополизируя её.

Но что самое забавное, в каком-то садистском, очень печальном смысле, так это то, что если вы поищете цитату Джона Стюарта Милля «Арендодатели богатеют во сне», то найдёте множество постов в социальных сетях от агентств недвижимости, разных риелторов, которые цитируют эту фразу и говорят, что именно поэтому вам стоит купить дом и стать арендодателем.

Особенно среди молодёжи популярен миф о «пассивном доходе» В социальных сетях можно найти миллионы видео, в которых люди пытаются научить вас, как можно получать пассивный доход, став арендодателем.

В современной экономике США так много внимания уделяется идее о том, что каждый должен стать сам себе арендодателем, чтобы не работать, и это воспринимается как нечто позитивное. Но очевидно, что это крайне разрушительно для общества и экономики.

Это также побочный эффект того, что экономика полностью перешла на финансовые рельсы и люди чувствуют, что у них нет экономической альтернативы, поэтому все они просто хотят стать арендодателями.

Этому учат в бизнес-школах. Так зарабатывают деньги. Этому учат на экономических факультетах.

Так что представьте себе, что происходит, когда студенты из стран Глобального Юга ( в том числе и россияне) — зачастую это студенты из самых богатых семей, которые могут позволить себе платить от 50 000 до 80 000 долларов в год за обучение в престижном американском университете, — возвращаются на родину.

Их не учат тому, как создать экономику, не требующую арендной платы, но вы получаете экономику, которая обеспечивает «бесплатный обед» — доход без усилий, экономику «бесплатного обеда».

Различие ВВП Китая и США

Милтон Фридман сказал: «Бесплатных обедов не бывает», но бесплатный обед — это то, на чём держится финансовый капитализм. На этом не держался промышленный капитализм.

Но мы превратились в экономику «бесплатных обедов», и это не отражено в учебной программе, а официальная статистическая картина не позволяет экономистам провести различие между реальным ВВП, фактической стоимостью производственного сектора, и фиктивным ВВП, экономической рентой.

Предположим, вы сравниваете ВВП Китая с ВВП США. Это заблуждение. Конечно, Китай лидирует, но на самом деле он опережает США гораздо быстрее, чем показывает статистика.

Если вы спросите, в чём разница между реальным ВВП США и реальным ВВП Китая с точки зрения того, что производится на самом деле, Китай окажется намного впереди, потому что у него нет фиктивного ВВП, который есть у США и западных экономик.

Единственным вымышленным элементом является рост цен на недвижимость, то есть рост цены, а не стоимости. Для этого необходимо провести классическое различие между стоимостью, ценой и экономической рентой.

Это простое различие так легко выразить словами, но из поколения в поколение ведутся споры о том, что оно означает, о том, как его следует понимать.

Каковы необходимые затраты на производство? Каковы ненужные затраты на производство? Что такое ценность и что такое цена, превышающая ценность? На всё это ушло сто лет.

И после того, как к концу XIX века она сформировалась, как я уже сказал, рантье дали отпор и ввели в обиход столетнюю «мусорную» экономику Чикагской школы, экономику «свободного рынка», которая стала свободным рынком для рантье, а не для остальной экономики.