Речь пойдет о финансовой группе БКС, в числе компаний которых - одноименный крупнейший российский внебанковский брокер (кстати, когда Тинькофф Инвестиции открылись, они работали именно через БКС). Президент и учредитель ФГ БКС - Олег Михасенко. Также есть подразделение со штаб-квартирой в Лондоне - БКС Глобал Маркетс.
Там работает группа сотрудников, которые занимаются операциями по деривативам по акциям.
Во второй половине 2018 года эти товарищи просчитались со своими прогнозами. Они предположили, что европейский рынок будет расти, а российский - падать.
Аналитики считают, что, по всей видимости, операции не были должным образом захеджированы. В итоге компания потерпела убытки на 180 млн. долларов - это треть от капитала группы. Видимо, настолько сильна была уверенность в своей правоте, что "рашка - все".
Эти убытки были отражены в недавней отчетности в 2019 году. Как говорят в компании, "они сами не сразу их осознали" :)
В октябре 2019, когда в компании уже просекли масштаб потерь, старший вице-президент, Амар Пэтел, который отвечал за это направление, покинул свой пост. Были еще другие увольнения, урезаны бонусы и зарплаты сотрудникам. Также это должно стать чувствительным ударом по репутации компании, тем более, что предыдущие два года компания успешно зарабатывала на деривативах (в предыдущий период - 130 млн.$), но внезапно что-то пошло не так.
Как говорит Руслан Осташко - "за русофобию надо платить" :)
Дорохо )
По материалам YouTube-канала Киры Юхтенко InvestFuture
Комментарии
а как много знаете вы о России,в которой живёте? я вам простой пример приведу.
я обычный работяга на заводе, который под Алмаз-Антеем находится. последний год мы дорабатываем старые заказы. новых заказов нет и пока не предвидится. зп за 2019 почти на 40% ниже 2018. численность за минувший год -30%. . причём, сократилась численность работяг, не "дефективных" менагеров.
мы как всё еще встаём с колен? или уже поднялись? а может не туда поднялись? если зп у высококвалифицированно работяги меньше зп подсобного рабочего в столице и МО
Я не спорю, хуже чем Россия, больше страны во всём мире нет. А вот будет у нас настоящая демократия как в США или Украине, - всё сразу лучше станет. У вас сразу высокооплачиваемая работа появится.
ЗЫ: Сарказм, если чо. Были жирные заказы, были жирные годы, закончились заказы, закончились жирные годы. А сейчас в России - капитализм, если вы не заметили. Что такого необычного в вашем случае? У меня друг
сторожемохранником сейчас устроился, тоже работу потерял, фирма разорилась.Если ты простой "работяга", как ты узнал, что будет дальше? Тебе лично поведали? А по теме, только в РФ так происходит? В Европп или пендосии не так? Я если буду хреново работать тоже сотни людей ЗП потеряют. И что? Ты кем там, работяга? По работе полно требуется. Токари, фрезеровщики, сварщики и прочие. Что ныть то? Найди лучше. У меня товарищ на Челябинском крановом заключил на днях с Новотеком большой контракт на арктического исполнения краны. Так производственники изнылись, что работы много и она сложная. Нытики они всегда только ныть...
Пусть все они горят в аду! Слили в доверительном управлении весь мой депозит, пока я не следил за руками на многие миллионы рублей. Не просто так к ним в питерский офис прибежал клиент и порубил их топором недавно...
*голосом Капитана Очевидность*
Слить ваш депозит - главная цель управляющего, "такова конъюнктура рынка".
Вам надо было действовать самому.
ого. серьёзно? прям весь?
были бы заработаны честным трудом, как говорится "потом и кровью", то следили бы. А так: легко пришли - легко ушли.
да вот.. правда как-то непонятно... Неужели вот так можно кому доверить свои деньги и совсем не следить, чтобы потом сказали "деньги все вышли" :)
когда перед вами крутят наперстки, все за ними очень внимательно следят. Помогло ли это кому-то? С 2014 по 2019 полностью отсутствовал надзор за подобными конторами. Чем они и пользовались. Из нескольких миллионов рублей сделали 21 тысячу за 2 года.
У меня вот тут в Австрии тоже слили. не всё, конечно, но очень неприятно. И заработано честным трудом и потом, и следили вроде как... Но
лохпростой вкладчик узнаёт о проблемах только постфактум, а уж вовремя спохватиться и зафиксировать потери - вообще не для обычных людей.не судите и не судимы будете. это я про честный и тяжелый труд, если что
Если такой крупный брокер накроется, могут потерять свои деньги те, кто через них покупал ценные бумаги, если информация о них не заносится в НРД. Активы клиентов брокер не страхует, в отличии от банков. А у БКС, если мне не изменяет память, был свой депозитарий, т.е. номинальным владельцем клиентских бумаг скорее всего является он сам.
Владельца БКС зовут Олег Михасенко. У вас ошибка, поправьте.
Большое спасибо! Поправил.
Да, мне немного стыдно.. что вот я недавно на Афтешоке зарегился вот... И нельзя сказать что я большой профессионал в теме... Даже совсем не профессионал.. От этого может быть некорректность формулировок и т.д.
Просто как-то подумал.. и решил выложить новость, вдруг полезной окажется.
Ну, если за год они могут выиграть 130 миллионов, то потеря 180-и на рискованной ставке это болезненно, но терпимо.
Затянут пояса, успокоят дойных лохов, и отыграют за 3 года...
Влошившись в высокодоходные американские акции!)))
Да не, бросят монетку - и снова поставят либо на "крах Европы", либо на "крах России".
Дык это и значит, что в американские. Там-то все прёт!!!))))
Да им и не очень важно. В чем же смысл инвест-фонда? Берешь лоха, просишь миллион, ставишь на красное.
Если удвоилось - половину берешь себе. Если прогорело - ну, говоришь тяжкие времена и мы "урежем себе бонусы" :)
может быть, конечно, и отыграют... все может быть.. будущее неопределено для нас, смертных.
Но есть мнение :) что чтобы порезвиться у нас остался примерно годик :)
Отыграли бы за три если бы не репутационные потери - срок на отбой увеличивается. И не факт. что три года есть. Похоже в ближайший год будет "весело".
Это в том случае , если они заработали на своем капитале, а если это итог управления чужими капиталами, то этих денег(прибыли) уже почти нет. А вот новая потеря, это уже уменьшение активов на 30%, и это без учета бегства клиентов .
Здесь интересна арифметика.
Если вы потеряли из 100 руб 50% то у вас осталось 50 руб., а вот чтобы восстановить этот актив до 100 руб. , вам уже надо сгенерировать прибыли = 100% на капитал. ))) Восстановление всегда обходиться дороже чем падение.
Это верно. Могут и не отыграть. :)
Эх, совсем забыли народную мудрость… ☹
«Не за то отец бил, что играл, а за то, что *отыгрывался*!»
Дык, они не на свои же! :)
Перспективный чат детектед! Сим повелеваю - внести запись в реестр самых обсуждаемых за последние 4 часа.
люди проиграли на рынке - причем тут русофобия? - бывает.
Означает ли покупка американскими фондами ОФЗ, что руководство фондов в США сплошь русофилы?
Кроме ютуб канала еще есть какие-нибудь данные? - ну там отчетность .выступления первых лиц компании?
Посмотрел на график индекса ММВБ - 2 полугодие 2018 года, о котором написано в статье в минуса они уйти не могли если на понижении играли, да и на повышении тоже - туда-сюда ходил в одном коридоре 1 июля открытие позиции - 25 декабря закрытие позиции - в ноль бы вышли.
ладно бы о 2019 года речь бы шла, тогда возможно еще было бы.
Хотя ...
В статье не хватает ,что в БКС работают личинки Навального и агенты Госдепа, для полноты финансового анализа состояния брокера и анализа его торговой стратегии.
А у вас точные данные, что личинки Навального?
Ну.. если в том офисе британцы работали, в основном, то, в принципе, понятно все почему. У них СМИ работают зачОтно.
Насчет факапа БКС - это уже всем известные данные, и много уже статей по этому поводу в Интернет
(правда, у меня есть еще одна версия - конспирологическая :) Благодаря моему РЕАЛЬНОМУ опыту :) я знаю, что у некоторых крупных европейских компаний страшные публичные факапы вызываются... сговором топ-менеджмента.. Т.е. компания может даже идти в тартарары, но на некоторых подконтрольных топменеджменту счетах оседеают... суммы.. на старость :)
Но вот что факап был вызван именно недооценкой российского рынка ценных бумаг и переоценкой европейского - то да, это информация из Ютуб канала по ценнным бумагам. Я честно привел ссылку. Может информация и не истинна (но в такой мутной истории :) все может быть неистинными причинами, пример я выше привел :)
Вот почему-то именно этот вариант мне сразу показался наиболее вероятным.
5 минут позора, мол: "Звиняйте, рОдные, опростоволосились! Но щас в три-пятнадцать отыграемся, дайте только денег ещё немного, и будет всё пучком.".
Именно сговор. Можно в схеме робот-антиробот нарезать бабла в любую сторону.
Сейчас аудиторов с детективами подключат, разберутся, чего там было. Несколько лет назад в какой-то российской инвесткомпании (лень гуглить) тоже похожую сумму проиграли. Как оказалось, брокер проиграл сам себе. Сейчас сидит в британской тюрьме. Что-то вернули, за что-то судятся еще.
Клинический бред туповатой овцы.
Убытки по одному типу операций. Прибыль снизилась с с 4,6 млрд рублей в 2018 до 1,3 млрд рублей за первое полугодие 2019. Октябрь-декабрь 2018 был чумовым, почти все потеряли за 2018 от 3% до 10%. У худших были убытки до 50% портфеля. Судя по всему БКС тоже сжались в конце 2018, и деривативы у них были с погашением в 2018. Все что переходило через 28 декабря 2018 уже в январе-феврале вернуло плюс 15%.
Не за то отец сына бил, что играл, а за то, что отыгрывался. БКС похоже пропустило первый квартал в 2019 и теперь им нельзя отыгрываться. Рынки на highs, надо ждать коррекции или продавать put options как Баффет.
Ну почему туповатой сразу :) Вы по улицам редко ходите, видать, или, лучше, по инстаграмам, наверное, реальных овец не видели :)
А девушка положительная, имхо, трудолюбивая, каждый день по разу а вроде и по два видосы выпускает (а это аццкий труд мне кажется).
С хорошей дикцией, не раздражающим внешним видом, выпускала много новостей "для чайников" объясняя те или иные понятия фондового рынка.
В общем, молодец девушка, канал свой двигает, а не сиськи показывает или срется в коментах.... Может, потом зарабатывать будет на качественной аудитории типа...
Да и в излишнем патриотизме ее уличить нельзя, имхо, тем более, такой характерный акцент у нее, прям слышу какой-то из американских университетов, а это прямой путь в навальнята :)
Опять пропаганда безо всяких оснований.
Я вас уверяю: в бизнесе людям насрать: рашка, ось добра или чего там еще. Бала бы возможность - они бы на сатане зарабатывали. Ну просчитались. И случайность могла быть (не вечно же в казино выигрывать) и квалификация команды могла упасть за годы сладкой жизни - это нужно инсайдером быть, чтобы понять как так вышло.
Но изготовить из этого политический и патриотический вопль - могли только на АШ!
насрать-то насрать, вы правы, но если информация ведущей этого канала верна, то такая истовая вера в падение индекса российского рынка без всякой подстраховки и смысла - это подкидывает лулзов :)
Когда Сбер слил 65 млрд. руб. Транснефти точно такая же байда была - Сбер говорил, что Транснефть - не маленький ребёнок и должна осознавать риски. А Транснефть говорила, что Сбер подрядился доверительным управляющим, но доверия не оправдал.
В итоге суд приговорил Сбера компенсировать убытки, но думаю - причина была не в русофобии Грефа, а в том, что на момент суда банк становился самой прибыльной корпорацией.
>>>> Аналитики считают, что, по всей видимости, операции не были должным образом захеджированы.
Безрисковое хеджирование не имеет смысла - проще деньги на валютный депозит положить.
Хорошая логика. Тоесть иметь подразделение работающее на европейском рынке -это русофобия и ставка на "рашка все"? Причем подразделение обслуживающее клиентов которые хотят работать на европейском рынке. И ссылка на ютубчик-канал девочки инстаграмщицы это конечно да... надежный источник аналитики финансового состояния. Сослались бы на статью Форбс - там идет нормальный разбор со ссылкой на финотчетность (которая кстати показывает прибыль компании несмотря на убытки одного из подразделений). А судя по сроку регистрации на ресурсе и ТАКОЙ логике - делаю вывод что вы либо обиженный сотрудник либо личинка конкурента.
Да нет, он на зарплате - Родину разрушает как может.
да вообще я никакого отношения к БКС не имею, блин )
А про девочку я написал выше. Девочка трудолюбивая, талантливая и старательная.
Всем бы девочкам быть такими
1. Рекомендую разделять БКС Брокер, БКС ДУ и упомянутую BCS Global Market. Здесь речь идет про инвестиционное подразделение, которое не имеет отношения к деньгам клиентов (которые хранятся и обслуживаются в российском брокере.
2. Официальная позиция БКС - это была хэджирующая операция. Т.е. упомянутый убыток был покрыт встречной прибыльной операцией.
https://www.kommersant.ru/doc/4154812
3. Если я не ошибаюсь, информация про убытки в БКС началась от Форбс и кажется даже там было про убытки, но мелькнула фраза, что по итогу прибыль уменьшилась до минимума.
P.S. причем тут русофобия, я не понял
а БКС - единственная компания, которая понесла убытки на финансовом рынке из-за ошибочного прогноза? В смысле, откуда взялось "рашка все" и русофобия?
Амар Пэтел, цыган, что-ли?
Добрый день.
ФГ БКС считает необходимым сделать официальное заявление и дать пояснения по финансовой отчетности во избежание её некорректной трактовки в дальнейшем.
Прежде всего должны сообщить, что утверждение о потерях компанией 180 или 50 млн долл. не соответствует действительности. Капитал Группы остался на прежнем уровне, и по итогу полугодия 2019 прибыль Группы составила 1,3 млрд руб.
Операции с деривативами и отражение их результатов в финансовой отчетности Группы требуют отдельных разъяснений, которые ранее были предоставлены нами рейтинговым агентствам и были восприняты, как адекватное отражение операций с учётом специфики деятельности Группы.
Делать выводы о результатах деятельности финансовой компании, необходимо по совокупности всей отчетности, а не на основании одной только позиции «результат операций с деривативами». Это равнозначно тому, что взять из отчётности банков статью «процентные расходы» и сообщить о колоссальных убытках банка, не обращая внимание на перекрывающие эти расходы положительные результаты по статье «процентные доходы».
В силу специфики деятельности Группы БКС и особенностей учёта отдельных операций по МСФО результат от операций с деривативами нельзя рассматривать обособленно от других компонентов торгового дохода — валютного результата, результата от операций с ценными бумагами и результата других хеджирующих сделок.
Рассматривая упомянутые минус 11 млрд. руб. за 1 полугодие 2019 года по позиции «операции с деривативами», необходимо учитывать 13,3 млрд руб. торговых доходов от взаимосвязанных (хеджирующих) операций с ценными бумагами и валютой. Для примера, в 2018 году ситуация была обратной: был получен положительный результат от деривативных операций и отрицательный от взаимосвязанных (хеджирующих) операций. То есть отрицательный результат по отдельным статьям дохода не является показателем убытка.
Нужно заметить, что данные по статье МСФО «операции с деривативами» отражают результаты операций с деривативами всех бизнес подразделений группы, включая продуктовые подразделения, которые следуют строгой политике хеджирования обязательств перед клиентами.
Все подразделения Группы работают в рамках лимитов и инвестиционных деклараций, установленных департаментом риск-менеджмента Группы. Системы риск-менеджмента Группы надежно и эффективно работают.
ФГ БКС продолжает демонстрировать устойчивый рост бизнеса и доходов, которые компания активно инвестирует в развитие, оставаясь прибыльной.
С уважением,
ФГ БКС
Во как! а куда вы дели мои миллионы рублей и даже не удосужились объяснить произошедшее, несмотря на мои многократные обращения? По принципу - успокоим лохов иначе пирамида рухнет?
Годный срач. Ахтунг - пахнет трольчатиной! Автор, нет ли в обсуждении упырей? Сим повелеваю - внести запись в реестр самых обсуждаемых за день.
Запись, растолкав других достойных претендентов, ворвалась в лидеры по читаемости. Сим повелеваю - внести запись в реестр самых читаемых за неделю.
Вы таки верите что люди поднявшие БКС вот так легко "ошиблись" , "забыли захеджировать" и "только сейчас осознали масштаб потерь"?!
Не будьте столь наивны. Произошла афера по приватизации управляемых средств. Где там штаб квартира? В Лондоне? Где по вашему оказалось все то что "потеряли" ? Да там же и осталось. Весь вопрос кто бенефициар. С учетом того что "Амар Пэтел, который отвечал за это направление, покинул свой пост." организаторы находились вне БКС. Еще точнее - хозяева режут потихоньку кабанчика на холодец потому как тяжелые дни у хозяев. Изначально британский проект, вот и натурализуют "свое".
Поражает, конечно, сколько людей набегают в комментарии умно рассуждать о том, о чем в лучшем случае только когда-то где-то слышали, но так ничего и не поняли. Прямо фрик-шоу какое-то. И БКС похоронили с видом знающих людей, и Форекс приплели, и даже обманутого клиента с топором, который, вообще-то, не к БКС брокеру приходил, а в мелкую контору, которая только называлась так же... Опять упустили шанс промолчать, называется.
Еще и русофобию приплели. Ну какая русофобия, камон, вы о чем вообще. Российский рынок мог расти, мог падать - любое предположение имеет право на существование, ошибка аналитика хоть БКС, хоть какого другого брокера - рабочий момент, всё знает только Господь Бог, а аналитики вроде как люди. Обычно прогнозы у БКС правильные, раз за 25 лет какая-то фигня случилась, так с кем ее не бывает. БКС отряхнулся и дальше пойдет, а вот горе-критики в лужу сядут
Вот только паники не надо, основная масса клиентов БКС брокера и БКС Премьер ничего не потеряют даже в самом худшем случае. Риск - да и то в данном случае какой риск, ничего же еще не произошло - есть только у активных трейдеров, у которых на брокерском счету большая сумма лежит. А остальным вообще ничего не грозит. Во-первых, брокер не может покрыть свои убытки клиентскими деньгами – основной массы клиентских денег у него нет физически, он взял свою комиссию, а капитал не у него – он вложен в ценные бумаги эмитента. Во-вторых, вот лопнет эмитент - акции обесценятся, потеряет инвестор деньги, лопнет брокер - ничего, акции-то не у брокера, а у клиента. Понимаю, любимый страх еще с 90-х, про брокера, который наложил волосатую лапу на твои трудовые копейки и убег с ними – но с фобиями бороться надо, а не кормить их.
Страницы