ИПЕМ: Промышленность России: итоги марта 2019 года

Итоги развития промышленности в марте 2019 года (к марту 2018 года):

− индекс ИПЕМ-производство +0,1% (+1,6% за период январь - март 2019 года)

− индекс ИПЕМ-спрос +1,0% (+0,8%)

Индикаторы состояния производства и спроса на промышленную продукцию в России – индексы ИПЕМ-производство и ИПЕМ-спрос – в марте 2019 года снова синхронно выросли. Однако индекс ИПЕМ-производство прибавил всего 0,1% к марту 2018-го, что говорит о возможном исчерпании ресурсов для дальнейшего подъема.

Индекс ИПЕМ-спрос вырос на 1%, но в отраслевом разрезе продолжается рост спроса только в добывающем сегменте. По итогам I квартала рост индекса ИПЕМ-производство составил +1,6% к аналогичному периоду прошлого года, индекса ИПЕМ-спрос – +0,8%

Индекс ИПЕМ-спрос в отраслевом разрезе в марте 2019 года:

Добывающие отрасли +2,7% (+3,3% за период январь - март 2019 года) 

Низкотехнологичные отрасли -1,3% (-2,4%)  

Среднетехнологичные отрасли -0,3% (-1,1%)  

Высокотехнологичные отрасли +0,1% (-1,8%)

Индекс спроса в добывающих отраслях в марте 2019 года вырос: +2,7% к марту 2018 года (+3,3% за период январь - март 2019 года). Стабильный рост показателя наблюдается на протяжении 13 месяцев: в последний раз падение спроса в данном сегменте фиксировалось в феврале 2018 г

Добыча нефти в марте выросла на 3% до 47,8 млн тонн (+3,4% и 139,2 млн тонн с начала года), экспортные поставки за месяц увеличились на 7,3% до 22,7 млн тонн (+6% и 65,4 млн тонн с начала года). Такой результат обеспечен не только относительно низкой базой прошлого года, но и постепенностью выхода на целевые объемы сокращения добычи в рамках сделки ОПЕК+. Так, за 5 месяцев исполнения соглашения суточная добыча снизилась на 153 тысячи баррелей. Выход на целевой уровень сокращения прогнозируется уже в следующем месяце.

Добыча природного газа в марте увеличилась на 2,5% до 67,6 млрд м3 (+3,3% и 197 млрд м3 за квартал). 

Экспорт российского газа в дальнее зарубежье падает второй месяц подряд — по итогам марта 2019 года поставки газа в дальнее зарубежье сократились на 18%. Подобная картина наблюдается с начала 2019 года в связи с аномально теплой погодой в Европе и эффектом высокой базы рекордного 2018 года. На сокращение объема поставок также значительно повлияло снижение спроса у двух крупнейших покупателей российского газа Германии и Турции. При этом запасы газа в европейских ПХГ оказались гораздо более значительными, чем в прошлом году (41,0% в марте 2019 году против 18,4% в марте 2018 года), поэтому даже восстановление объёмов экспорта до уровня прошлого года маловероятно. По данным компании «Газпром» в марте 2019 года увеличились поставки в Италию на 3,9%, в Австрию — на 12,4%, в Чехию — на 52,5%, в Словакию — на 11,5%, в Венгрию — на 13,7%. При этом реализация газа на внутреннем рынке с начала 2019 года сократилась на 4,5%. На фоне снижения экспорта и внутреннего потребления газа, продолжается рост добычи, что говорит об интенсивном заполнении российских ПХГ.

Добыча угля в марте 2019 года составила 36,8 млн тонн, что на 1,3% выше уровня аналогичного месяца прошлого года (+2,6% и 108 млн тонн за квартал). Экспорт, как и в феврале, сокращается: -0,5% в марте и -0,6% за I квартал. Неустойчивый рост объема экспортных поставок в восточном направлении не компенсирует снижения поставок в Европу.

Экспорт угля в марте 2019 года сократился на 0,5%, что наблюдается уже 4-й месяц подряд, хотя рост погрузки в экспортном направлении на сети железных дорог продолжается ( см. ОВК: Обзор железнодорожного рынка РФ в феврале-марте 2019 г.). Неустойчивый рост объёма поставок в восточном направлении не компенсирует снижения поставок в Европу.

Объем ж/д перевозок угля на экспорт в порт Восточный по итогам января-марта составил 8,54 млн т (+6,8%), в порт Ванино — 6,85 млн т (+14,6%), Усть-Луга — 6,55 млн т (+13,2%), Находка — 4,17 млн т (+9,1%), Мурманск — 3,89 млн т (+6,2%). На долю перевозок угля в порт Восточный пришлось до 21% экспортных отправок, в порт Ванино — 17%, Усть-Луга. (Перспективы развития см. Железнодорожный транспорт России: вызовы до 2025 года (доклад ИПЕМ))

Индекс спроса на продукцию низкотехнологичных отраслей в марте продолжил снижаться: -1,3% к марту 2018 года (-2,4% за период январь - март 2019 года)

По данным Росстата за период январь-февраль 2019 года выросло производство пищевых продуктов на 5,2% к аналогичному периоду 2018 года. Однако сократился выпуск большей части товаров легкой промышленности: текстильное производство (-0,6%), производство одежды (-1,3%), производство кожи и изделий из кожи (-3,8%).

Среднесрочные перспективы сектора во многом связаны с тем, какое влияние окажут запланированные на 2019 год изменения в господдержке АПК. Так, в этом году на поддержку сельского хозяйства направят 303,6 млрд руб., что на 61,6 млрд руб. больше планового объема финансирования в 2018 году. При этом из выделенных средств на развитие сельского хозяйства 73 млрд рублей предусмотрено на льготное кредитование, 39 млрд рублей — на поддержку экспорта продукции АПК, 11 млрд рублей — на несвязанную поддержку в области растениеводства. Значительная часть средств пойдет на «единую субсидию» для регионов страны.

Индекс спроса в среднетехнологичных отраслях в марте незначительно снизился: -0,3% к марту 2018 года (-1,1% за период январь - март 2019 года).

В марте 2019 года внутренний спрос на черные металлы показал положительную динамику (+4,9% к марту 2018 года). Весомый вклад внесли инфраструктурные проекты, в том числе проекты ОАО «РЖД». В марте погрузка новых рельсов и путевой решетки выросли к прошлому году на 27,5% и 52,1% соответственно.

Неблагоприятная конъюнктура на мировом рынке черных металлов оказала негативное влияние на внешний спрос (-18,3%). Ключевые факторы — заградительная тарифная политика стран-потребителей металлопродукции, негативная динамика ряда экономических показателей китайского рынка.

Спрос на цветные металлы со стороны внешнего рынка вырос (+8,9% к марту 2018 года). Рост экспорта связан, в первую очередь, со снятием ограничений на поставки алюминия в США компанией «Русал» в конце января 2019 года. По данным ОАО «РЖД» экспорт алюминия в марте вырос на 1,3% к марту 2018 года и на 5,0% с начала 2019 года.

Спрос на цветные металлы со стороны внутреннего рынка в марте 2019 года незначительно вырос (+5,1% к марту 2018 года). Положительное влияние оказал рост выпуска в некоторых секторах-потребителях. Например, производство силовой кабельной продукции в 2019 году увеличилось почти на 30%. Дальнейший рост внутренних поставок возможен, в том числе, благодаря мерам по защите внутреннего рынка, таким как недавнее решение ЕЭК об установлении антидемпинговой пошлины (33,69% на пять лет) на импорт литых алюминиевых колесных дисков из Китая.

Индекс спроса в высокотехнологичных отраслях в марте продемонстрировал минимальный прирост: +0,1% к марту 2018 года (-1,8% за период январь - март 2019 года).

Отгрузка машиностроительной продукции на сети железных дорог упала в марте 2019 года на 8,4%. При этом сокращение отгрузки наблюдалось как на внешний рынок (-25,3%), так и на внутренний (-6,1%).

Основной вклад в динамику индекса высокотехнологичных отраслей традиционно вносит автопром. (см.АСМ: Российский автопром. Итоги 2018. Перспективы). Продажи легковых автомобилей по данным АЕБ выросли на 1,8% в марте (-0,3% с начала года), их производство по данным Росстата за январь-февраль 2019 года выросло на 3,8%. Покупательский спрос пока отстает от темпа заданного год назад, среди прочего сказывается и рост ставки НДС. Однако государственные субсидии для бюджетных автомобилей, доступные с 1 марта, помогли в целом улучшить картину рынка. В текущем году в рамках Программы льготного автокредитования планируется выделить всего 3 млрд руб. (9,2 млрд руб. в 2018 году).

Устойчивая положительная динамика наблюдается в железнодорожном машиностроении: производство грузовых вагонов выросло за январь-февраль 2019 года на 27,2%, а пассажирских – на 7,6%.

В марте 2019 года состоялось открытие новых крупных производств:

Подробнее