Статистика, графики, события - как становятся самыми богатыми людьми на Земле за один вечер

Сегодня в выпуске:
— Закончилось ли укрепление рубля? Где границы?
— Поддерживаем доходную часть бюджета
— Про инсайдерскую торговлю опционами
— Россия и Китай - золотых дел мастера

данный пост был опубликован в телеграм-канале вчера утром до старта торговой сессии

Укрепление рубля закончилось

Если свой пост про юань (https://t.me/marketscreen/17209) от 28 июля я начал аналогичным заголовком, только со знаком вопроса, то сегодняшний заголовок оставим без вопроса.

Кто следит за моими постами про валюту, знает, что я давно и постоянно обозначал признак завершения нисходящего тренда юаня – это пробой индикатора Левелс. На картинке он показан красными горизонтальными уровнями, время от времени спускающимися вниз.

Много что говорят про фундаментальные причины. Более того, все они могут иметь место быть, ибо логичные. Тут и снижение ставки, а следовательно завершение всяких кэрри-трейдов. Тут и прекращение обязанностей по продаже валютной выручки экспортёрами. Тут и поступления в доходную часть бюджета. Много чего. Но если смотреть чисто техническую картину, то один из мощных уровней интереса (11,43) цена даже не заметила. Замечала раньше. Но кончилось. Когда-то всё имеет свойство заканчиваться. Впереди 11,97. Это второй по значимости уровень интереса, сформированный с минимумов прошлого года. Что такое уровень интереса? Уровень цены, по которому прошли наибольшие торговые объемы.

Что еще может тормознуть рост? 12,03. Это средневзвешенная цена, рассчитываемая от прошлогоднего максимума. Ну и 12,9. Это еще одна средневзвешенная цена. Уже от исторического максимума 2022 года. Именно на ней остановился прошлогодний рост. Но к тому времени, как юань дойдет до данной кривой, она может быть уже гораздо выше.

Ну и стоит отметить, что в отличии от прошлогоднего роста, сейчас проблем с ликвидностью нет. По крайней мере ставки RUSFAR в юанях в настоящий момент отрицательные. И ведут себя более чем стабильно. В отличие от прошлого августа, когда они решили показать трёхзначные цифры. Т.е. это не паника. А вполне себе осознанные движения.

Ну и если совсем глобально. Динамическая целевая граница восходящего ценового движения, которое пошло с минимумов 2022 года находится сейчас на 17,59. Парам-пам-пам.

***

Как известно, бюджет состоит их доходной и расходной частей. Расходов у нашей с вами Федерации нынче много. Мы в одну каску противостоим всему «просвещенному» капиталистическому миру, а это удовольствие не из дешёвых. Так случилось (понятно, не само), что долг у нас весьма небольшой. В процентном соотношении. О чем недавно говорил Верховный. И пространство для манёвра имеется. Т.е. ОФЗ будут выпускаться и размещаться. Тем не менее изыскиваются и иные пути финансирования доходной части.

Среди них – понижение порога применения упрощенной системы налогообложения (УСН) для отдельных отраслей, ужесточение применения утилизационного сбора (с 01.05.2025), повышение штрафов и введение рекламного сбора. В 2025 году дополнительные поступления в бюджет сформированы за счет дивидендов госбанков – Сбербанка и ВТБ, а также прибыли Банка России.

Можно, конечно, традиционно поныть. Что государство обирает нас сирых при каждом удобном случае. Но можно и трезво взглянуть на окружающую действительность. Расходы бюджета – это социалка, это нацпроекты, и многое другое. Т.е. то, что касается каждого из нас.

В общем, первый рекламный сбор уплачен.

***

Как внезапно стать самым богатым на земле

Ну и про опционные лотерейки

Нашего Илюшу Максимова намедни неожиданно подвинули с первого места среди миллиардеров. Ненадолго, правда. В общем, у компании Oracle выходит квартальный отчёт. А там мёд. Выручка от облачных технологий стреляет на 28%, от облачной инфраструктуры на 55%. А портфель заказов на 359%. Годный, короче, отчёт. И акции утром открываются +32% к закрытию предыдущего дня. В моменте разгоняясь до +43%. У компании есть председатель, директор по технологиям и по совместительству сооснователь – Ларри Эллисон. Владеет он примерно 40% акций. За одно утро состояние Ларри вырастает на $70 млрд. И он становится вторым после Маска юнитом, чьё богатство превысило $400 млрд.

С одной стороны, многие удивляются и смеются, дескать дутое богатство. Сегодня так, завтра эдак. Дескать, не золотые слитки. И не яхта. И не дом. Акции какие-то. А с другой – а как еще вы предлагаете? Акция – это фактически доля в компании. И имеет свою цену. Да, меняется эта цена быстрее, чем на дом. Но это же актив, как бы кому больно от этого не было.

Ну и в продолжение распишу, как многие работают по отчётам через опционы. Что греха таить, я и сам так часто делал во времена присутствия на американском фондовом рынке.

Граждане мониторят календарь отчётностей. Видят, что через несколько дней отчитывается тот же Oracle. Ага, хорошо. Дальше они идут и смотрят историю отчётов. Их интересует, как сильно обычно стреляет цена после выхода отчёта. Есть сайты, которые дают подобную информацию. И за деньги достаточно глубокую в исторической перспективе. К примеру: https://marketchameleon.com/Overview/ORCL/Earnings/Earnings-Dates/. Видят, что акции Оракла не редко выдают двузначные цифры после отчётов. Наш клиент? Наш клиент. Дальше остается купить опционы. Здесь можно подключить фантазию и расчёты. Кто-то будет гадать на позитивность/негативность отчёта. Кто-то через опционы откроется в обе стороны. Это уменьшит доход, но увеличит вероятность его получения в принципе. Ибо если ты не инсайдер, то не знаешь, какие финансовые результаты выдаст компания. Еще надо определиться со страйком опциона. Т.е. рассчитать уровень, на котором цена окажется после отчёта. Это делают разными путями.

Как работал я? Я брал свои магические кривые. И накидывал на график. Что такое кривые? Это динамические ценовые границы. Т.е. те уровни, куда цена должна когда-нибудь прийти. Открываю дневной график Oracle и получаю, что цель роста – 267 (пурпурная кривая). Более того, я смотрю, что цена откатила на VWAP (средневзвешенная цена), а это точка потенциального разворота. А тут еще и отчётность. Сам бог велел покупать. И вот 9 сентября покупаю (гипотетически, я лишь объясняю принцип работы) опцион-колл со страйком 267,5. И датой экспирации 19 сентября. Эту дату взял для примера, ибо, к сожалению, опционы с более близкой датой (12.09) брокер отчего-то не показывает. А так брал бы именно их, как наиболее близкие к дате отчёта. Чем меньше опциону осталось жить, тем он дешевле, и тем сильнее будет летать. Опцион я покупаю примерно по $2,7. Выходит отчёт. И мои опционы сразу взлетают на 1700%. А спустя полтора часа и вовсе дают +2700%.

Вот это и называется опционной лотерейкой. Понятно, так фартить будет далеко не всегда. Но дикие проценты вывозят итоговый результат. Ну и работают в подобном ключе лишь небольшой частью депозита. К примеру, 1% от счёта в сделку.

Те же кто в курсе интересных движений в компании, могут улучшить свои вероятностные показатели. Об этом в следующем посте.

***

А вот еще пример. Но здесь не лотерейки. Здесь, есть мнение, знали заранее. Но всё это возможно благодаря нелинейному ценообразованию опционов. Короче, про иксы.

Есть такая компания - Axalta Coating Systems Ltd. (AXTA). Вы знаете про неё? Вот и я нет. Некий американский бизнес, специализирующийся на разработке, производстве и продаже жидких и порошковых покрытий. Живет себе и живет. На бирже такой широкий боковик годами. И вдруг 19 июня 2019 года её акции открываются с гепом в +14%.

Просто перед открытием торгов компания сообщает, что ее совет директоров сформировал комитет для рассмотрения стратегических альтернатив, включая потенциальную продажу компании, изменения в стратегиях распределения капитала и изменения в стратегическом плане. Генеральный директор Роберт Брайант, который войдет в состав комитета, в своем заявлении отметил прогресс Axalta в сокращении затрат и возвращении более 380 миллионов долларов акционерам за последние два года. Он сказал, что настало подходящее время для изучения интереса к компании.

Еще в октябре 2017 акции Axalta резко выросли на фоне сообщений о том, что компания ведет переговоры с голландской компанией Akzo Nobel о потенциальной сделке, а также ходили слухи, что примерно в то же время компания вела переговоры с Nippon Paints.

Вообще, на рынке слухи о том, что компанию кто-то купит или собирается купить, являются положительными для компании. Раз бизнес покупают, значит бизнес хороший. На таких новостях акции обычно растут.

Так вот. А 4 и 5 июня кто-то ни с того ни с сего скупает опионы-колл на акции компании. Я тогда заскринил лишь один страйк – 26-й. Скуплено там было под две тысячи опционов в среднем по 0,3$. Это в лотах. Один лот – 100 опционов. Т.е. примерно на $60 000. Я не знаю, что было на других страйках. Возможно, там набирали дополнительно. Ибо 26-й страйк – это прям «на деньгах» в тот момент. Я бы брал 29-й, исходя из анализа, про который рассказывал в прошлом посте. Кстати, опцион брали с экспирацией 21 июня. Т.е. прямо знали, что 19 июня тиснут новость!

Наступает 19 июня. Новость. И акции открываются ростом на 14%. Что с опционом? Он открывается по $3,5. И вложенные 60 тысяч баксов превращаются (х11,6) в $700 000. На голом месте. Разве плохо? Хорошо, когда у тебя есть развитый опционный рынок, на котором ты можешь даже в опционы компании N-ого эшелона засунуть 60 касиков в американских деньгах.

***

Ох и коварные эти русские с китайцами. Братья навек.

Взяли и добыли в 2024 года больше всего золота. 330 и 380 тонн. Это в то время, когда цена на золото пронзает небеса.

А знаете, кто больше всего радует? Европа. Ну что поделать, когда у тебя нет золота.

Вот раньше писали, что Германия – это чушпан Европы. А Европа – это чушпан мира.

***

Экономико-​​​​​​познавательный канал — MarketScreen
Трейдинг, анализ, графики, кривые — StockGamblers

Еще больше интересной и познавательной инфы я даю на своём платном проекте: Sponsr | Boosty

/////