По подсчетам экспертов, норвежский нефтяной фонд снизился на 23% с Нового года, потерпев «самое большое падение» за свою многолетнюю историю.
Норвежский нефтяной фонд серьезно пострадал на фоне резкого падения цен на нефть и продолжающегося падения кроны. Об этом сообщает телекомпания NRK. Несмотря на то, что нефтяной фонд в настоящее время котируется на 300 млрд норвежских крон больше, чем на конец года, это, по оценкам экспертов, всего лишь иллюзия, поскольку ни один из его активов не находится в кронах.
По словам директора по инвестициям Роберта Нисса, редко события были более обманчивыми, чем сейчас. На самом деле потеряно более одной пятой нефтяного богатства. В то время как стоимость фонда в норвежских кронах с Нового года выросла на 3%, реальность, измеряемая в долларах или евро, совершенно противоположна.
На конец прошлого года нефтяной фонд стоил около 1,149 млрд долларов. Сейчас он стоит около 882 млрд долларов, что на 23% меньше. Падение настолько радикально, что оно равняется стоимости всего государственного бюджета 2020 года. По словам главного экономиста группы Eika Яна Людвига Андреассена, стоимость нефтяного фонда упала примерно до 800 млрд долларов.
«В абсолютном выражении это самое большое падение стоимости нефтяного фонда»,— сказал он.
Большая часть падения происходит из-за ослабления кроны. Это признал глава Центрального банка и председатель нефтяного фонда Ойстейн Олсен. Падение цен на нефть объясняется шоком спроса и предложения, происходящим одновременно из-за пандемии коронавируса и неспособности ОПЕК договориться о сокращении производства. Из-за ценовой войны евро и доллар выросли по отношению к «рекордно слабой» кроне на треть и 38 % соответственно с Нового года.
Правительственный пенсионный фонд Норвегии, созданный в 1990 году для распределения избыточных доходов от нефтяного сектора и обычно называемый нефтяным фондом, состоит из двух отдельных суверенных фондов благосостояния, находящихся в собственности и управлении правительства Норвегии. Он владеет акциями 9000 компаний с ограниченной ответственностью и имеет крупные инвестиции в государственный долг, корпоративный долг и недвижимость за рубежом.
Куда инвестируются средств норвежских пенсионеров?
Структура фонда по классу активов:
- 66% вложено в акции;
- 27% в облигации с фиксированным доходом;
- 7% — недвижимость.
Норвежцы инвестируют в акции 9 153 компаний из 73 стран. Фонду владеет долей 1,4% от всех компаний обращающихся на фондовом рынке.
Самые крупные вложения фонда.
Вложения в разные страны
Инвестиции в США. Всего инвестировано в 1930 американских компаний на сумму 245 миллиардов.
В долговые бумаги (облигации) более 100 миллиардов.
Комментарии
Это не укладывается в здравое мышление. Перевести реально богатство страны - нефть в недрах, в виртуальное - цифры в компе.
Ну не они одни...к сожалению таковы реалии нынешней экономики(((((
Вот видите! А вы на российское правительство гоните...
Зачем вассалам мышление, да ещё и здравое? Их удел безумие и отвага в служении залужному господину.
Этот фонд подается, для широкой публики, как эталон разумного использования средств от продажи ништяков за фантики. Хотя уже наверно "подавался"
Ну начнем с того, что перечислено в Нефтяной фонд не более 500 миллионов, остальное наспекулировали играя на биржах. Так что реально потерь нет, а теперь самое главное, там работают ребята с головой. Они распродали акции нефтяных компаний, в том числе и Роснефти (посмотрите как они обвалились) Обвал не будет вечным и котировки пойдут вверх. Так что работают там грамотные ребята.
Автор смени заголовок, он в корне не верен. суверенны фонд хранится не в кронах а в акциях и недвижимости других стран
Все суверенные фонды, под контролем Фининтерна, выполняют роль демпфера (финансовая консерва) на период кризисов. Именно эти фонды держат на своем балансе "мусор" и выкупают его перед падением, тем самым спасая "больших рыб" от потерь.
Именно Норвежский фонд скупил облигации PIGS перед самым их падением. В 2008г. они тоже "отметились" во всех мусорных бумагах и потеряли около 150 млрд.. Да и настоящие потери в 300 млрд.$ это все та-же песня мирового Фининтерна. и это ещё не конец шоу!.
Здесь надо смотреть , по какой цене они учитывают, на балансе фонда , тот "мусор", который имеют в настоящий момент, вроде(???) там учетный квартальный лаг....
В период 2008 -11гг., например бумаги Фанни М. и Фредди М. и им подобные, всеми учитывались на балансе по номиналу, по нормативу SEC, хотя они этого уже не стоили, от слова "совсем"... Но норгам кризис 2008, пошёл на пользу и теперь они недвигу, в портфеле , нарастили в два раза, ведь до 2008г. его доля была около 3%.
Думаю у норгов впереди большие психологические потрясения и крах "уверенности в завтрашнем дне".
Наше правительство не лучше. Я вообще не понимаю зачем иметь огромный избыток средств и никуда их не вкладывать? Одной рукой печатаем рубли что бы увеличить денежную массу, другой блокирует их в фонде нац. благосостояния. Почему квоты нельзя уменьшить или увеличить на разработку, что бы не добывать лишней нефти?
И я конечно понимаю что есть глобальные политические планы, но зачем надо продавать не восполнимые ресурсы по дешёвке?
Возможно, потому, что в конце 80-х - начале 90-х у СССР осталось слишком мало золота и не было валютных запасов для преодолении тогдашнего кризиса. А в нынешнем случае подготовились таки лучше.
С учётом долгов 400+,норвежский фонд и её фин положение уже не выглядит таким хорошим..а с учётом исчерпания ресурсов и дальнейшим падением,всё станет печально уже очень скоро..
кстати да.....их фонд благосостояния был эталоном лет 10 назад
Что, простите???
у них в этом фонде больше половины — биржевая макулатура, на падающем рынке и падающей кроне получается сдутие в квадрате
Мерси. ПонЯл. Значит сейчас гавкнулись их "активы", номинированные в долларах (к примеру), а потом выяснилось, что и крона тоже рухнула.
Хех! Да они ж гении, мать их!
Кто-нибудь позовите норвежского патриота на полставки цукертортика. А то он мне всю плешь проел, мол я "жареными фактами" клевещу на Норвежский фонд, когда говорю что в 2018 году они "доинвестировались" в минус на 56 млрд. долларов. Сейчас ситуёвина похлеще будет. Нехай тортик ещё раз расскажет, какие грамотные и успешные в Норвежском фонде сидят эксперты.
Имхо невозможно при такой сумме ребалансировать портфель значимо за короткое время. Уверен что мусора там нет особо и их бумаги постепенно отрастут. Они же не в кеше держали.
добавил структуру к статье. фактически там один мусор
Сколько/чего оне там Баффету отдали?
мужиккакойто, смешно тебя читать, убыль есть за 2018 год 56 миллиардов, но чего же ты не вспомнил 2017 год? По данным Центрального банка Норвегии (Norges Bank), управляющего активами фонда, прибыль по итогам 2017 года оказалась рекордной за всю историю его существования. Общая сумма заработанных средств составила $125,3 млрд.
А теперь почему убытки.... В ноябре 2017 года Центральный банк Норвегии заявил о намерении избавиться от нефтегазовых активов, чтобы не зависеть от слишком нестабильных цен на углеводороды. Сейчас на нефтегазовые активы в норвежском фонде приходится 6% инвестиций (или порядка $37 млрд). Более $20 млрд долларов из этого объема — ценные бумаги таких флагманов нефтегазового бизнеса, таких как Eni SpA, PetroChina, Total, Shell и «Газпром». Совет пенсионного фонда по этике принял решение о ликвидации активов в девяти компаниях, занятых в производстве ядерного оружия.
В список вошли международные компании BAE Systems Inc., Fluor Corp., AECOM, Huntington Ingalls Industries, азиатские Evergreen Marine Corp. Taiwan, Korea Line Corp., Precious Shipping, Thoresen Thai Agencies, а также польская компания Atal SA. По мнению Совета по этике Государственного пенсионного фонда Норвегии, данные компании наносят серьезный экологический ущерб и нарушают права человека.
См. мой пост ниже. Эта селёдка сгнила.
Почему убытки - ёжику понятно. Очень сознательные и зелено-продвинутые стали. Сбежали из реальных ништяков в раздутую до безобразия макулатуру. Ты тут прямо Америку сейчас открыл.
Ни разу не спец, но "Совет пенсионного фонда по этике принял решение о ликвидации активов в девяти компаниях, занятых в производстве ядерного оружия.
В список вошли международные компании ...а также польская компания Atal SA".
В пшекостане производят ЯО?
Вот кстати очень хорошо! Многие как-то благодушно настроены к этому государству, а тем временем Норвегия - одна из самых агрессивных стран НАТО в отношении к России, притом совершенно исторически необоснованно напялившаяига на себя эту роль (эдакая северная Польша). Т
Так что я им желаю всяческих финансовых бедствий, хотя бы только для того чтобы они поменьше тратились сь на военное противостояние с Россией и не забывались в своем отношении к статусу Шпицбергена
а вот тут мы переходим к главному блюду всей заварушки: фонды многих стран и пенсионные фонды оценивались исходя из объемов, а оказалось, что в нем набито даже не соломой, а скорее пахучим и не первой свежести дерьмом...
Так и хочется сказать АШ-банальность:
- И это только жалкое начало...
При старых ценах нефть\газ приносили им 80 млрд дол, стало быть, выручка за 5-7 лет сгорела.
Кстати после Крыма вышли из наших ОФЗ. Зря.
Но пропорции, в каких они резервы раскидали безумные, конечно, - 67% в акции, остальное в госбумаги и недвигу. И фонде ещё падать. И недвига на фоне кризиса может рухнуть. Хорошо хоть ума хватило в ЕС не вступить и евро не ввести. Плавающий курс кроны смягчит просадку.
Похоже, что они его в рублях хранили. Девирсификация ЗВР по ихнему.
Из российских активов норвеги вышли полностью еще 2 года назад
По данным на конец 2019 года у норвегов наших ОФЗ на 2,3 млрд. долларов и акций наших компаний на 3,6 млрд. долларов. Они вложились в наш нефтегаз(Новатек, Лукойл, Газпром), торговые сети(Лента, Магнит, Х5), агрокомпании, телекоммуникации, даже в Сбербанк и Аэрофлот. Совсем по чуть-чуть, но тем не менее.
Есть в сферах интересов пенсионного фонда и Россия. Норвегия владеет долями в 49 российских компаниях.
Когда мы покупаем товар в Магните или пользуемся услугами Сбербанка, где-то тихо радуется и подсчитывает прибыль норвежский пенсионер. Россия ежегодно выплачивает Норвегии (вернее пенсионному фонду) около 100 миллионов долларов ежегодно. В виде процентов по государственному долгу. Норвежцы вложились в наши ОФЗ и регулярны получают многомиллионные купоны. Мы должны каждому жителю Норвегии где-то по 15 тысяч рублей.
Хозяин ресурса уже наверное тыкать пальцем устал в норвежский пенсионный фонд. И как показала история - он оказался абсолютно прав. И это еще не конец. Боюсь, что активов у фонда в итоге не останется вообще.
А куда вдруг денутся предприятия, акционером которых он является?
рынок завалился. Через 5 лет поднимется назад. Норги ничего не потеряли. Как имели бумажки на руках, так и остались.
А вы можете предсказать структуру рынка через 5 лет ? Кто будет лидировать, а кто начнет падать?
К примеру, 15 лет назад Нокия была ого-го ! И где она сейчас?
Особенно структура рынка будет кардинально переформатирована после нынешних биржевых потрясений.
Так что старые компании могут и не всплыть.
В ваших словах есть доля истины. Но у них на руках акции 9000 хозяйствующих субъектов.
Так что вероятность пересидеть кризис и остаться при своих, а ещё и заработать, купив на минимуме, у них очень велика.
Я бы эту вероятность оценил 50/50.
Кризис только разворачивается. Еще могут быть огромные потрясения.
Так что...
В бытность Лужкова выходили статьи про "гениальную женщину предпринимателя". Конечно это была жена мэра. Так и компании силиконовых долин и др - их экономическое чудо держится на пузыре доллара, монополизме (когда все серьезные растущие конкуренты скупаются на дешевые заёмные деньги и хоронятся), и вассальной преданности большинства стран этой лпанеты (что открывает им все рынки и уменьшает налоги и тд). Это экономическое чудо моментально превращается в тыкву, как только мэра снимают. Жить они будут вполне себе. Но стоить будут уже не так сладко. Норвежский фонд под чужим управлением. Это не деньги норвежцев. Они будут ограблены их хозяевами. А мы заберем себе Шпицберген. И они нам еще за Отечественную ответят.
Я не отслеживаю перипетии инвестирования средств из Норвежского нефтяного фонда, но мне стало странно, когда его манагеры умудрились закрыть 2018 год с убытком 56 млрд. долларов. По этому поводу на АШ нудно стонал цукерторт - мол это злобные инсинуации проклятого ватника-мужика, не понимающего гениальной стратегии инвестирования норвегов. Но не об этом сейчас...
Так вот. Всякое в жизни бывает, лоханулись так лоханулись. Но мне стало ясно, что эта селёдка гнилая, когда услышал от руководителей Норвежского фонда о том, что они мол офигенно ответственные, все из себя в тренде и поэтому полностью выходят из нефтегазовых активов, с тем чтобы инвестировать в зелёнку и нести этому миру разумное, доброе, вечное. Я не подозревал, что вроде бы серьёзным мужикам платят нехилые деньги за такой лирический бред.
Результат, как говорится, на лице. Вот ни разу не удивлён. Всё так и должно было быть.
Таки не только по этому
У России рубль ослабился, но запасы не пострадали. И даже пока особо и не использовались. Так что наш ЦБ в очередной раз филигранно использует свои возможности, выруливая из непростых ситуаций - ловя баланс между сиюминутным и стратегическим )
вы приклываетесь? ) тупо не успели вложиться
https://www.rbc.ru/finances/09/09/2019/5d7697169a794756f9a37572
Умно не спешили ) В этом смысле они консервативны и не дёргаются заполошно. А долго распотякивают и обсуждают. Первый итог этих размышлений коллективным разумом - грядущий перевод акций Сбера в ФНБ. Доход от них теперь будет тоже пополнять ФНБ. Вероятно, на первом этапе с иностранными акциями спешить не будут. А потихоньку прибарахлят в ФНБ что-то ещё наше, стабильно приносящее прибыль.
https://www.rbc.ru/economics/01/04/2019/5ca202f99a794773af5974dd
"Изменения в нормативную базу регулирования ФНБ должны быть внесены уже до конца 2019 года."
Так поменяли на "как в Норвегии" или только поговорили?
не поменяли, но планировали
Понятно. Пришли набросить тухлым журналиским высером.
об этом говорили оф. лица ещё полгода тому назад. почему высер?
все дело как всегда в мелких деталях))) в нашем случаи ФНБ будет вкладываться в Российские активы под целевые программы, за которыми стоят реальные ресурсы, прибыли и капитализация. Норвежцы вложились в всякие амазоны которые на бирже якобы стоят трилон а прибыли в год имеют в лучшем случаи 2 миллиарда ( и это можно сказать самый удачный пример вложений остальное говно не стоит не чего на самом деле потому что убыточно и не имет под собой не каких реальных активов)
оттуда
Минус половина российского стабфонда за пару месяцев?
Я валяюсь с норвегов...
Где посадки? Д - Демократия! Народ сглотнул...
какие посадки? это невидимая рука рынка отшлёпала норвежцев! крайне демократично, между прочим
Ай да Путин!)))
Ай да Сечин)))
Побочный ущерб, викингов натянули)
Далаадно! Храбрые потомки выкингоф явно под грибами фпендюрили Helge Ingstad в ЖЕЛЕЗНЫЙ Афромакс, хотя вроде Сири бабью на мостике верещщала, штаа усём пучком.
Страницы