Прирост госдолга в США в завершившемся финансовом году составил $672 миллиарда (ИСТОЧНИК), в то время как годовой прирост ГКО США на балансе ФРС составил $421 миллиард (ИСТОЧНИК). Таким образом, печатный станок применялся для покрытия 62.6%, то есть примерно 2/3 дефицита госбюджета США, иностранцы и прочие лохи купили гораздо меньше. Помимо этого, в прошедшем году ФРС было отпечатано $507 ярдов для монетизации MBS-макулатуры (для удержания рынка недвижимости от коллапса). В исторической перспективе этот внушительный процесс выглядит следующим образом:
Комментарии
ппц, сколько они еще думают печатать? и после этого мы еще что-то прихватизируем.
Они будут печатать ровно до тех пор, пока люди будут готовы хавать это дерьмо.
Нет, котяра. До тех пор пока истинные хозяева Запада позволяют. Они бы радёшеньки уменьшить обесценивание своих капиталов путём, скажем, прекращения выплаты пенсий, денег на медицину и т.д. Кажется, подходит сей долгожданный миг.
Вы порассуждайте спокойно.
Вот, к примеру, глава дворовой банды насобирает у пацанов со всей округи деньги и прокутит, приоденется и т.д. Чем ему все это грозит? Да ничем. У него банда - сила. А вся остальная мелочь утрется.
Потом кому США должны? Они должны, по большому счету, такой вот мелочи о которой я говорил и своим, но работающим в Китае, в Европе и т.п. банкам. Они то свои, и политика у них едина - затянуть в невод кредитов и инвестиций как можно больше лохов, повязать их пожизненной зависимостью от денежной эмиссии, которую только они и ведут в мире.
Посчитайте какова прибыль от эмиссионной деятельности ФРС и ведущих банков США. Мало не покажется. России нужно будет еще долго горбатиться для достижения таких прибылей. Вот и вся недолга.
Сопоставьте объемы оборотных средств.
После этого подумайте, стоит ли говорить о скором разрушении западной экономики. Кто-то конечно будет разрушаться, уходить с рынка банкротами, но это не касается и никогда не коснется банкстерских элит.
До той поры, пока все беззаветно верят их уникальности и не неповторимости.
"сколько они еще думают печатать?"
Кажется, уже не думают. Впрочем, 17 октября посмотрим.
И на Сирию не напали не оттого что Путин такой смелый и не оттого что древнее сирийское ПВО так сильно, а по банальной причине что денег попросту нет и печатать их становится невозможным. Оттого и бриты их не поддержали. Нету денюжки, нету.
Sic transit imperia mundi.
Пролили кофе на центральную клавиатуру фрс?
Ну как вам сказать... Когда моей сестрёнке исполнилось 5 лет, то погрустив по поводу очень скромных советских подарков она спросила: а почему государство не может всем дать столько денег сколько им надо ? Мы начали объяснять ей про инфляцию, она по малости лет не поняла и всё свое твердила.
Я потом её слова часто вспоминал когда наблюдал за предсмертными корчами американской экономики. Всему есть предел, однако.
Ну не может ФРС просто пририсовывать нулики до бесконечности. Могли бы - создали бы государство всеобщего благоденствия, а не ебанатическую страну где немалая часть населения просто живёт на улице и где по тебе в любой момент могут открыть огонь, просто от безнадёги.
Простите Григорий, я лишь хотел обратить внимание что, чисто технически, печати баксов ничто не мешает. Из чего явно следует преждевременность выводов о "смертных корчах", да и не дай бог они начнутся, всем достанется.
И вообще, вы как-то всё деньги, деньги... Дали бы сестрёнке денежку скушать, она бы сама сообразила, что на самом деле ей была нужна конфета, которую ещё сделать надо.
Простите, папа Карло, по моему ваша ошибка - в смешении понятий "экономика" и "печатание денег." Реальная экономика в Штатах загибается. Её ещё немного есть, но вот именно немного и пока. Палочкой-выручалочкой пока является сланец. Не знаю насколько реально они смогут на нём выехать, но когда в разговоре с их нефтехимическими инженерами я недавно вскользь помянул о нерентабельности сланца, то был почти физически атакован, как будто помянул о виселице в камере смертников. Остальному практически капут.
Разговоры о том что доллар "берут" за пределами Штатов, и за это можно жить, безосновательны. "Брали" бы - печатали бы ad infinim, и была бы жизнь в штатах заепись, а не то что там есть сейчас. А сейчас там жизнь очень херовая, и казалось бы хорошо устроенные даже в правительстве люди как будто бы сидят на жерле вулкане и сильно боятся завтрашнего дня.
Я оперирую понятиями реальная экономика и финансовый сектор и от их смешения вообще в шоке. Сланцы -это "хорошие ожидания" для финансового сектора, святая святых, а вы покушаетесь! нехорошо.
А вообще в жизни главное время. применительно к баксу: брали=ДА!, берут=ну да, будут брать=хз. Соответственно и жизнь была\есть\будет ))
Чисто технически и нам в свое время ничто не мешало печатать рубли. И печатали! Правда вот последствия были удручающие. Хозяева запада пытаются сохранить контроль, пытаются сохранить связи между компонентами системы, называемой "мировая экономика". Печать бакса приведет к проблемам, аналогичным тем, что уже были в куче стран с гиперком. Не исключено, что кто-то решит выйти с этого банкета - вот этого то хозяева запада и не хотят.
США печатали на продажу, за счёт этого и благоденствовали. СССР же - печатал для внутреннего употребления.
Не ощущаете разницы?
В СССР последствия были там, где ходил рубль. Потом, соответственно - и снаружи, когда СССР распался. Здесь может быть также - и "продажа" может через некоторое время закончиться, а система - распасться. Не США, а мировая экономика, как она выглядит сейчас. Когда перестанут отгружать за доллар, когда нарушатся все эти стандартные цепочки. И будут выживать на других валютах, к примеру. И США, чтобы что-то импортировать - будет требоваться что-то материальное продать. Да, это может простимулировать производство и т.д. Но как и у нас, когда внутри страны производство разрушено (на сегодня оно далеко не соответствует аппетитам потребления) - восстанавливать это долго и мучительно. А жить-то как? Либо затянув потуже пояса, либо продавая что есть - за бесценок и пытаясь сохранить прежний уровень потребления. Второй подход прийдет к первому очень быстро, только в гораздо более жестком варианте.
Ничего не напоминает?
Напоминает,- винегрет в телеге, стоящей впереди лошади.
Нажива,прибыль - это божество и вожделенная цель для рыночных(капиталистических систем), вокруг которой крутится всё жизнеустройство таких систем.Нет прибыли - дохнет и система.
Потребительское кредитование неотвратимо завышает планку аппетитов потребления, каким бы ни было производство. Никакое соответствие невозможно в принципе. На вопрос "А жить-то как?" наиболее верный ответ можно было бы получить у узников дахау.
Правильный ответ девочке - напечатать необходимое для всех оно не может, потому что, глупенькая, нет уже государства, оно захвачено бандой "власть".
Инфляция дефляция - это процессы несоответсвтия денмассы и экономики.
ФРС может подрисовываь нолики сколько угодно (и вы попробуйте, в тетрадочке - совсем не сложно, только у вас брать не будут), раз ей это подволяют другие, и ради этого права они будут бомбить Сирию, в устрашение других. Чтобы уважали и брали.
Да, оказалось что бесплатно американцев никто почему-то не любит :-)
Судя по графику с 2011 года откладывают дефолт на 5 и более лет.
А уменьшение годовых гко на балансе весь 2008 это для чего? Начали скупать долги на рынке быстрее чем размещать?
Интересно а что будет после того как ФРС аккумулирует 90 % прироста долга?
придется им занимать потом по 2 трюлика 4, 16...
Веймарская Германия.
в масштабах американской технологической зоны - а это весь мир.
672 миллиардов это очень мало, вот как выгледит дефицит бюджета за последние 4 года (в номинальных долларах)
2009: -1,412,688
2010: -1,294,373
2011: -1,299,593
2012: -1,086,963
Да плевать что мало. Важно, что приток денег "инвесторов" извне системы в госдолг США практически обнулился хотя бы по сравнению с ситуацией 2-летней давности. А жить по средствам при текущих раскладах оказывается невозможно, система прямым путём катится к гиперу.
снижение дефицита означает снижение потребления, так как дефицитом покрывается пропадающий спрос (упрощая, меньше тратится госденег на пособия, ...)
поэтому пока в США не запустится экономика и не будет реального роста - снижение дефицита бюджета это признак коллапса, а не выздоровления.
Снижение всех расходов это снижение потребления, дефицит это разница между доходами и росходами.
В сообщении, на которое Вы ответили, правильно написали, хотя и сжато.
Вы мыслите с точки зрения потребителя. А с точки зрения государства коллапс - это резкое сжатие расходов, такое сжатие, которое вызвает скоростную перестройку экономики с разрушением экономических механизмов и утилизацией высвобождающихся избыточных ресурсов (рельсы в металлолом, станки в Китай, золото в Россию, уран из боеголовок в реакторы). Причём, коллапс НЕОБРАТИМ, старая структура экономики уничтожается, так как служит источником возможности хоть как-то поддерживать штаны во время собственно коллапса.
США поддерживали уровень совокупных расходов (удерживали экономику от коллапса) за счёт госбюджета, что приводило к росту гос. долга, так как "неожиданно" возникший дефицит нужно было как-то финансировать. Сейчас в долг дают всё меньше, государство ВЫНУЖДЕНО сокращать дефицит - что, помимо положительных моментов (снижение гос. дефицита, инвесторы может быть будут больше верить США) - несёт огромный минус: риск коллапса резко нарастает. Об этом и была речь.
В принципе верно но дефицит закрывается в большой степени через увеличение доходов а не через уменьшение госс расходов.
Реальный национальный доход создается в реальном секторе. И промпроизводство США до сих пор меньше докризисного 2007 года (http://www.federalreserve.gov/releases/g17/current/default.htm) при том, что госдолг вырос уже почти в разы с того времени.
Поэтому рост налоговых сборов на графике выше - носит фиктивный, виртуальный характер. В бюджет всего лишь вернулась в виде налогов часть сброшенного в экономику из пирамиды ГКО и монетаризованных MBS, вот и все. Как только накачка пирамиды ГКО прекратится, сдуются и налоги.
Это же примитивная схема - отпечатать 100 баксов, потратить, вернуть в виде налогов 50. И кричать потом о росте налоговых сборов.
Давайте посмотрим на устойчивость системы при выключении печатного станка.
Налоги которые собираються сейчас это новые налоги, их не было до начала кризиса, во эти новые налоги и позволяют сейчас снизить дефицит бюджета до значений в половину меньших чем был в 2009 году. Эта тенденция на сокращения дефицита будет продолжаться и в ближайшем году. Приостонвка станка будет в ближайщие 3-6 месяцов ждать не долго.
"Это же примитивная схема - отпечатать 100 баксов, потратить, вернуть в виде налогов 50".
Мне нечего больше добавить. В реальном секторе фундаментальной базы для роста налоговых сборов не появилось.
База всетаки вернулась до уровня 2007 года, в 2009 в производстве была большая яма сейчас она прикрылась.
Но самое главное с капиталистов стали снимать больше налогов, если раньше образно вы собирали 10% прибыли а теперь собираете 20%, то ваши налоговые сборы увеличились в 2 раза даже без увеличения производственной базы.
> Но самое главное с капиталистов стали снимать больше налогов
Это еще что за новенькая госдеповская мифология? Корпоративный нефинансовый сектор точно также перегружен долгами, как и все остальные сектора экономики США:
http://www.federalreserve.gov/releases/z1/Current/z1.pdf
Спонсоров требуемого масштаба больше нет. Ровно об этом и говорит запуск печатного станка. Праздник закончился.
Все эти диаграммы насчёт разницы доходов 1% , 0.1% и всех остальных американцев видел ? Вот эти 0.1% и есть спонсоры.
Вы начинаете надоедать. Генерировать потоки бреда может каждый, но не мешает сравнивать его с наблюдаемой реальностью.
Если бы условные богачи реально являлись бы спонсорами США, то не было бы трюлика, отпечатанного лишь в этом году на выкуп ГКО и MBS. Этот трюлик был бы взят у богачей в виде налогов и конфискаций имущества.
Но недостаток средств не был взят у богачей, он был отпечатан, а, соответственно, размыт по всему обществу и иностранным держателям госдолга США , так как печать денег ведет к обесцениванию зарплат, пособий и сбережений.
Посмотрите на график который я привёл, в конце 2012 года вдруг прыгнули доходы, как вы объясняете прыжок именно тогда а не раньше ? Я объясняю повышением налогов на миллионеров который случился именно тогда.
> как вы объясняете прыжок именно тогда а не раньше
Повторяю уже в третий раз:
"Это же примитивная схема - отпечатать 100 баксов, потратить, вернуть в виде налогов 50".
В бюджет вернулась часть ранее отпечатанного. А с условных миллионеров это вернулось, или с кого-то еще - это второстепенные технические детали, имеющие значение лишь для политических шоу внутреннего употребления.
Александр, Вы не зацикливаетесь на термине "реальный сектор". В данном случае он и не нужен. Зачем, когда разливать сталь, катать трубы, производить всю химию и т.д. можно производить и за рубежем, не портя свою экологию. Свой народ направить на строительство инфраструктуры, жилья и т.п. Жить на прибылях от инвестиций, кредитов, торговых сделок, страховании. А налоги на сегодня собираются от резидентов страны во все уголках Земли. Даже российские банки отчитываются и платят часть налогов в США по определенным видам сделок.
Все просчитано. Даже выдача пособий. талонов на питание и оплата жилья за неимущих сегодня процветает вовсю. Это, как мне рассказывал мой друг, он жил какое-то время в Португалии, там люди получали ежемесячно колониальные, по моему, до 1956 года.
Так что, главное не упустить из узды мир.
"поэтому пока в США не запустится экономика и не будет реального роста"
Для этого им необходимо отказаться от рынка, прибыли и частной собственности на СП.Возможно ли это?
Основные две дыры в США, на которые работает печатный станок, и без поддержки которых система рухнет - бюджет и пузырь на недвиге (на который завязано больше половины активов коммерческих банков США), смотреть нужно на них совместно.
> Основные две дыры в США, на которые работает печатный станок,
Третья дыра еще есть: огромное количество контрактов на IRS - свопы на процентные ставки - заключенных мажорами (примерно на пол-квадриллиона фантиков).
Мажорам-инсайдерам, судя по всему поставившим в этих контрактах на понижение процентной ставки, подсказали путь, по которому эта ставка пойдет, а лохам, поставившим на повышение ставки (они же продолжают верить в справедливый и разумный рынок) - ессно - нет.
ФРС скупает все банковское дерьмо в округе, при этом - ну ооочень рыночный ход - позволяя продающим это дерьмо банкам вырученные от продажи дерьма деньги держать на счетах ФРС. ПОД ПРОЦЕНТ, БЕЗ РИСКОВ.
Поэтому деньги не выплескиваются на рынок и у ФРС есть повод не повышать процентную ставку.
В результате - очередная, жизненно важная выгода мажорам: по своим контрактам на IRS они по-прежнему в плюсе.
В противном случае - учитывая общий объем сделок (полквадрюлика) по этим контрактам - рухнули бы с грохотом. Вместе с Пиндосией :(
Основная дыра - это отсутствие прибыли, без которой, такие системы гибнут.
Пытаюсь осознать. Допустим, дефицит бюджета падает. Означает ли это, что если он упадет до нуля, перестанет расти госдолг?
Ну как-бы да. Долг это сумма всех прошлых дефицитов бюджета.
Что ж, поглядим.
Алекс, хочу уточнить.
MBS это - Mortgage-backed security? Т.е. Ипотечные ценные бумаги?
На Вашем графике они появляются в 2009 г., а что было до них (или их выпусти именно для латания Дыры)? Может, посоветуете из своих трудов чего стоит почитать, что бы разобраться в этом?
Да, MBS это mortgage backed security.
До 2007 пузырь недвиги рос за счет лоховских сбережений, и являлся донором американской экономики. Но в 2007 лохи закончились, пузырь лопнул и с тех пор высасывает деньги на поддержание своего существования (что необходимо для выживания банковской системы, так как большая часть банковских активов была завязана на этот пузырь).
Советую почитать пункт 8 по ссылке - http://aftershock.news/?q=node/45 - Авантюрист подробно этот процесс разбирал разбирал еще до "официального" начала суперкризиса.
> Может, посоветуете из своих трудов чего стоит почитать, что бы разобраться в этом?
Осмелюсь добавить к тому, что ответил Алекс, свои 5 копеек :)
У меня есть серия материалов (Тайна двух океанов...), где об этих бумагах говорится:
Например:
http://aftershock.news/?q=node/19016
-- В самом конце поста:
- Ипотечные облигации появились на свет в самом начале 1980-х, кредиты тогда выдавались не оборванцам, а людям более платежеспособным, и на эти кредиты давались государственные гарантии. В начале 1990-х кредиты стали выдаваться все менее и менее платежеспособным домовладельцам, и на стыке веков на облигации, обеспеченные такими высокорискованными ипотечными кредитами, государственные гарантии уже не распространялись… Превращение ипотечных кредитов в облигации открывало безграничные и потрясающие перспективы, все больше долгов можно было превратить в листочки бумаги и продать любому желающему…
http://aftershock.news/?q=node/20249
-- Ближе к окончанию поста:
- Оказалось, что даже дерьмо всего лишь 2-й степени ядовитости – ипотечные облигации – по Америке как чума прошлось… Интересна, кстати, причина, по которой гении взялись за секьюритизацию. Сделали они это по нужде. Большой нужде.
Дело в том, что к концу 2002 года Уолл-стрит была охвачена паникой. У нее почти иссяк главный источник доходов – крупные облигационные займы. Тогда-то фокусники и изобрели нечто принципиально новое: механизм, позволявший превращать тысячи ипотечных закладных в облигацию с привлекательным купоном в 7 или 8 процентов…
При желании можно почитать об этом и в следующих за данными материалами постах
К 80-м годам, скрывать подпольную работу печатного станка ФРС уже стало невозможно.Деятельность "станка" вылилась в образование капиталов,которые некуда было вкладывать, а банкам необходимо было их обслуживать.Разразился банковский кризис,грозивший "схлопнуть" всё западную систему. Только благодаря "героической приватизации Маргарет Тетчер" удалось,всё это, утрясти.После этого и начилось постоянное увеличение кредитования населения( искусственное увеличение платёжеспособного спроса) и перевод "давящих" на банковскую систему капиталов в деривативы,что позволило системе( ес-но - здесь же Китай и распад СССР) просуществовать до нынешнего времени.
Как видим и этому пришёл конец.
Страницы