Bail-in в России

В соответствии с рабочими документами FSB G20 2011-15 годов все страны-участники согласились* привести банковское законодательство к единым правилам ликвидации и санации банков (процедура bail-in) в рамках глобального проекта денежно-кредитной реформы Smart Money.

* Andrew Gracie is Director of the Special Resolution Unit in the Bank of England said, “The Bank of England, alongside other domestic and international authorities, has been working to ensure that bail-in’s can be implemented effectively. Applying it will involve overcoming legal, operational and financial challenges. But these challenges are surmountable and are being addressed — through legislation, through cross-border dialogue and resolution planning, and through changes to market practice.” (From Bail-Outs to Bail-Ins: Risks and Ramifications, by GoldCore, page 18).

 1) В рамках процедуры bail-in страхование вкладов организуется в разрезе физических лиц, а не банков, как принято в России. На одно физическое лицо определен один лимит ответственности государства. В случае с Россией это 1,4 млн. рублей *. 

Г.Греф на заседании Правительства РФ озвучил идеи FSB G20. В соответствии с ними лимит ответственности АСВ (страховки) по вкладам предлагается снизить до 1,4 млн. на одно физическое лицо по всем его счетам во всех банках. Т.о. при наступлении страхового случая (отзыв лицензий у банков, с июля санации банков) физическое лицо имеет право получить только 1,4 млн. рублей по всем счетам в банках банкротах (под санацией) с потерей прав на новые страховые случаи возмещения вкладов. 
* Размер страхового возмещения по вкладам варьируется из страны в страну. Если в США 250 тыс. долларов, Евросоюзе это 100 тыс. евро**, Британии 85 тыс. фунтов, в Китае 85 тыс. в пересчете на доллары, то в России меньше 30 тыс. долларовом эквиваленте. 
** При этом Австрийское правительство перекладывает ответственность по возмещению вкладов в 100 тыс. евро полностью на коммерческие банки. Изменения вступают в силу с 01 июля 2015 года.

2) В рамках процедуры bail-in вкладчики санируемых банков получат акции банков в обмен на сумму незастрахованных депозитов. С этой инициативой выступил Г.Греф на заседании Правительства РФ в марте 2015 года. "Два источника РБК, близкие к правительству, говорят, что с идеей пересмотреть систему страхования на совещании у Медведева выступил президент Сбербанка Герман Греф."   
Инициатива Грефа сделана на фоне отрицательного заключения ЦБ РФ на предложение FSB G20 о применении кипрского варианта при санации российских банков, объявленного Банком России неделей ранее. 

3) При санации иностранных кредитно-финансовых организаций (Citibank, Societer Generale*, Raiffeisen Bank) за рубежом может быть использован т.н. ‘multiple point of entry resolution’ или "множественный подход" к дочерним банкам в России (Ситибанк, Росбанк*, Русфинанс банк*, Дельтакредит* и Райффайзенбанк).
Согласно зам.управляющего Банка Англии Пола Такера "в случае, если банковская группа работает в разных регионах и юрисдикциях, то национальные регуляторы будут координировать параллельный bail-in в разных частях банковской группы.*
Это означает, что вкладчики Ситибанка в России несут риски потерь сумм незастрахованных вкладов в случае запуска механизма bail-in, на пример, в головном банке Citibank в США. Тогда под реструктуризацию банковских балансов Citibank США подпадут средства Ситибанка России, размещенные на корреспондентских счетах, в межбанковские кредиты (займы) и долговые бумаги в "материнских" структурах Citibank США. Если реструктуризация иностранного "материнского" банка (Citibank) приведет к существенным убыткам российского "дочернего" банка (Ситибанк), тогда Банку России придется применить меры санации, что приведет к обмену незастрахованных депозитов российских вкладчиков на акции российского дочернего банка (Ситибанк). 
* In October 2012, in a speech to the International Association of Depositor Insurers (IADI) annual conference, Paul Tucker, a deputy governor of the Bank of England, explained the central bank view on bail-ins: For large institutions, there are two main approaches to a bail-in, the first being ‘single point of entry resolution’ where the bail-in occurs in the holding company at the top of the group, and the second being ‘multiple point of entry resolution’ where, given that a banking group may be operating across lots of regions and jurisdictions, the national authorities will coordinate parallel bail-ins for parts of the banking group (From Bail-Outs to Bail-Ins: Risks and Ramifications, by GoldCore, page 9).

 

4) И последнее. Исходя из декларируемых МВФ принципов справедливости, все физические лица могут потерять порядка 10% от сумм своих чистых активов *. Применительно к банковским депозитам эту идею изложил Улюкаев, применив ко вкладам страховой термин "франшиза". Согласно Улюкаеву "лучшим вариантом является франшиза, когда 90% (суммы вкладов) застрахованы, а 10% -  личный риск депозитера". 

В случае системного банковского кризиса в ЕС, Британии и США реструктуризация зарубежных банков закончится убытками для российских кредитных организаций. Под списание в убытки могут попасть активы российских банков, размещенные на корреспондентских счетах, в межбанковские кредиты (займы) и иностранные долговые бумаги. 
В рамках санации российских банков убытки по зарубежным активам придется компенсировать акционерам банков (включая государство) и вкладчикам. В последнем случае будет задействована "франшиза" Улюкаева.

* The tax rates needed to bring down public debt to precrisis levels, moreover, are sizable: reducing debt ratios to end-2007 levels would require (for a sample of 15 euro area countries) a tax rate of about 10 percent on households with positive net wealth. (IMF, Tixing Times, Oct. 2013, page 49).

 

В итоге, новые банковские правила РФ, основанные на принципах bail-in FSB G20, позволят законным образом частично перераспределить активы российских граждан в пользу иностранных кредитно-финансовых организаций и в конечном счете в снижение долговой нагрузки стран развитых экономик (США, ЕС и Британии) на 15-16 трлн. евро.

Источник: http://www.artc-derzhava.ru/4/5/bail-in-v-rossii/